量化投资与高频交易的介绍与解决方案资料.ppt

内容 传统投资 1 量化投资-高频交易 2 量化投资的解决方案 3 传统投资 深入分析宏观经 济和微观经济来 预测某标的物的 趋势, 进行评估, 再进行投资决策. 缺点3：易受非理性情绪的影响 缺点2：大资金难以有效利用 缺点1：初期成本低，维护成本高 缺点4：复杂的业务难以适应 传统投资 1 量化投资 2 量化投资的解决方案 3 内容 量化投资 指基于量化分析的交易策略，主要依靠数学计算和数据分析来寻找交易机会 量化分类：包括高频交易、算法交易、统计套利。 与程序化交易有所区别 文艺复兴科技公司：“量化投资之父”的詹姆斯·西蒙斯，公司的200多名员工中，将近二分之一是数学、理论物理学、量子物理学和统计学等领域拥有博士头衔的顶尖科学家 量化投资-优点 海量信息的处理 理性决策 投资逻辑规范化 成本 量化投资-流程 设计 运行与维护 实施 计划 分析 选好市场、品种 人力、物力、能力规划 计量经济学模型库：Matlib、R 分笔数据、历史数据、参考数据 市场模拟预演 实时监控并调整 快速部署，RTT、快速的交易系统 实时管理交易风险 综合评估系统：收益、成本 量化投资-高频交易的特点 基础设施 资金 持仓 效果 流动性很高 持仓时间极短 每笔收益率很低，但是总体收益稳定 对系统的延时要求很高、模型的分析执行速度高 量化投资-高频交