互联网金融法制建设研究.pptVIP

互联网金融法制建设研究 ;一、互联网金融发展现状 二、互联网金融存在的风险 三、互联网金融法制监管现状 四、法制环境对互联网金融风险控制的实证研究 （一）网络风险安全感知与互联网的资产定价 （二）互联网金融的风险控制:法制环境的力量——基于P2P交易数据的经验研究 五、互联网金融法制环境构建途径;作为一种新型金融模式，互联网金融在我国呈现出飞速发展态势，现已成为我国金融体系中的重要构成部分。互联网金融是指互联网金融主体通过现代网络技术为社会提供各种金融产品与服务的一种新的业务形式。互联网金融的模式多样，就我国而言，其基本模式包括大数据金融、第三方支付、P2P网络借贷、众筹模式等，这些模式在经济、贸易等方面产生了巨大的影响，但也存在风险，甚至出现许多利用互联网金融进行违法犯罪的行为。 这种既不同于商业银行间接融资，也不同于资本市场直接融资的金融模式，发展的过程中也蕴含着巨大的法律风险，也带了监管的难题。;;2.P2P平台的交易规模 ;2.第三方支付平台的发展现状及趋势。2013 年中国第三方互联网支付市场交易规模达53 729.8亿，同比增长46.8%，整体市场持续高速增长，在整体国民经济中的重要性进一步增强;违法犯罪风险。由于互联网金融业务的隐蔽性和匿名性，资格审查往往不严格，认证方式存在漏洞，很可能被不法分子所利用，通过填写虚假信息进行收受贿赂、洗钱、非法转移资金、诈骗等违法犯罪活动。 技术性风险。技术性风险体现在安全风险和操作风险两方面。由于具有十分广泛的服务对象，平台一旦操作不当会对数量众多的投资者造成影响。互联网金融一旦受到网络黑客的非法入侵，也会对客户的权益造成极大的损害。 欺诈风险。P2P网络融资平台存在着信息披露不透明的情况，很可能出现虚假项目投资、虚假债权投资、擅自挪动沉淀资金、非法吸收公共存款等非法集资行为。 市场风险。互联网金融仍然具有资金融通的功能，就必须面对金融产品价格变动而造成的市场风险， 例如流动性风险和利率风险。;2014年，P2P 是一个正在兴起的借贷融资平台，立法监管等机制尚不成熟，我们看到爱投资和人人聚财的普通融资事件相继发展成了“罗生门”，红岭创投更是爆出了1 亿坏账的P2P 记录，。根据最新了解到的数据，截至2014 年6 月底，我国网贷行业整体借款人数已经接近19 万人，投资人数超过44 万人，而同期P2P 平台总数高达1 184家，而且平台数量呈现加速上升的趋势。在激烈的竞争中，P2P 行业也开始呈现出大浪淘沙之势。报告数据显示，截至2014 年7 月，总共有136 家网贷平台倒闭或跑路，占到网贷平台总量（1 200 家） 的11.3%。 这些P2P 恶性事件说明，这个新生事物并未有健全的监管机制，立法约束机制尚不完善，运营的健康模式也尚未形成，;法制环境是一个经济重要的组成元素之一，它反映了法律的被执行力度，因此能够间接影响政治对金融的规范（Beck等,2003）。作为新生事物，互联网金融不可能避开政治因素独自发展；同时，互联网金融也需要“通过法制环境减少与既有经济格局的摩擦（Beck等, 2003）”；不仅如此，法制环境还关系到经济中自由与平等的实现（La Porta等,2004），而这正是互联网金融的精神内涵。因此，良好的法制环境对互联网金融的影响尤其值得我们探究。 （一）法律法规滞后 互联网的高速发展实现了金融行业的创新，但是，这种创新性发展却给金融监管带来了巨大的挑战。同时，互联网金融的特性却给金融体系带来了极大的不稳定因素，在这样的困境中，金融监管的实效性降低了很多。和传统金融业有所不同，互联网金融业对创新界定还不够明确，这就直接导致监管立法具有一定滞后性。现阶段，我国的金融监管部门仍旧保留着计划经济体制的做法，无法满足计算机时代下金融行业的实际需要。又由于过度监管会在一定程度上制约互联网金融创新进程，这是导致监管部门很难有效开展工作的根本原因，不难看出，如何寻得一条实现互联网法治监管工作高效开展的方法是目前急需解决的问题之一。;（二）取证工作很难开展 由于互联网金融的交易主要在线上进行，并不像以往金融业务是在柜台进行，对于投资者和企业的身份很难辨认，这是由网络的虚拟性决的，也是责任追究工作很难进行的关键原因。由于证据是作为法官进行事实认定的重要依据，其完整性非常重要。但是，互联网金融交易是以电子证据的形式存在的，被篡改和伪造的可能性较高，想要保证电子证据的准确性、完整性是非常难的，法律无法发挥其效用，也很难对犯罪分子进行惩治，因此，对虚拟货币进行金融监管就更加地困难。 （三）监管主体非常混乱 由于互联网金融业务所涉及的监管领域非常多，开展的业务范围既属于人民银行监管范畴，也属于证监会、银监会的监管范畴之内，目前尚无明确的监管分工。互联网金融交易很多都是跨省交易，涉及