现金流量表分析85431.ppt

本章提要 在本章中, 应特别关注企业现金流量的分类、现金流量质量的分析方法等内容,思考企业有利润与有货币之间的差异。 本章学习目标 1.掌握现金流量表中关于现金流量的分类; 2.掌握现金等价物的概念; 3.重点掌握现金流量的质量分析方法; 4.掌握现金流量表各项目的分析方法； 5.了解与现金流量表有关的比率。 一、现金流量表及相关概念的含义 现金流量表,是反映企业会计期间内经营活动、投资活动和筹资活动等对现金及现金等价物产生影响的会计报表。其主要目的是为报表使用者提供企业一定会计期间内现金流入与流出的有关信息。 (一)现金 (二)现金等价物(Cash　equivalents) (三)现金流量 现金流量是某一段时期内企业现金和现金等价物流入和流出的数量。 二、现金流量表的格式和编制 1、现金流量表的格式：见教材 2、现金流量表的编制： 三、现金流量的分类 （一）经营活动产生的现金流量 1、经营活动流入的现金主要包括： 2、经营活动流出的现金主要包括： （二）投资活动产生的现金流量 1、投资活动流入的现金主要包括： 2、投资活动流出的现金主要包括： （三）筹资活动产生的现金流量 1、筹资活动流入的现金主要包括： 2、筹资活动流出的现金主要包括： 第二节 现金流量表的初步分析 一、运用结构法分析现金流量表 现金流量表的结构分析可按照以下步骤进行： (1)计算现金流入总额和现金流出总额； (2)计算各现金流入项目和各现金流出项目占现金流入总额和现金流出总额的比例； (3)分析各类现金流入和各类现金流出小计占现金流入总额和现金流出总额的比例； (4)按比例大小或者比例变动大小，找出重要项目进行重要分析 二、运用趋势法分析现金流量表 现金流量表趋势分析要求对不同时期(2年或2年以上，5年较好，有时甚至用10年)的现金流量表进行比较分析。趋势分析的常用方法一般有多期比较分析、结构百分比分析和定基百分比趋势分析，在此我们介绍多期比较分析。 多期比较分析，是对连续几个会计年度的报表进行研究，其主要步骤是： (1)计算出变动差额，计算公式为：变动金额=本期金额—上期金额； (2)计算出变动百分比，计算公式为；变动百分比＝(变动差额/上期金额)x100％； (3)对各项目进行逐一比较，其目的是查明什么项目变化了，什么事件造成这种变化(能查明的话)，这些变化对企业未来的影响，尤其是要重视存在重大变动差额的重要项目。 现金流量表的趋势分析主要关注以下几个方面： 1．经营活动现金流量趋势。 一般而言，经营活动的现金流量是企业最重要的现金来源，如果经营活动的现金流量长期处于紧张状态，往往说明企业经营中存在着很大的隐患,尤其是要注意那种账面有盈余但经营活动现金流量长期紧张的公司，往往是虚假繁荣或者有很大的经营风险。 分析经营活动现金流量趋势， —是要与企业净利润的增长趋势相联系；二是要分别分析各经营活动现金流入项目与现金流出项目的增长趋势，以找出经营活动现金流量净额变动的主要原因。 2．投资活动现金流量趋势 投资活动现金流量趋势分析的重点： 一是考察企业投资活动的现金流向，比如是主要用于企业内部生产能力的扩张，还是用于对外投资扩张； 二是考察企业投资活动所需现金的主要来源。 投资活动现金流量趋势分析，要注意结合筹资活动现金流量趋势分析和经营活动现金流量趋势分析。 三、现金流量表分析应注意事项 （一）现金流量表的指标分析应与其他报表分析指标适当结合 现金流量表是企业主要会计报表之一，与其他对外报表共同组成一个有机整体，彼此相互影响、相互联系。现金流量表的指标分析应与其他报表分析指标适当结合，充分考虑其他报表的影响，充分利用资产负债表、利润表、现金流量表之间的内在联系，相互兼顾，以做出全面衡量。 (二)现金流量表的分析应符合国情 我国现金流量表与西方国家现金流量表相比，编制的基础不同，编制的方法不同，对现金和现金等价物的定义不同，对现金流量的分类不同，经营活动、投资活动、筹资活动现金流量包含的内容也不同，所以对现金流量的分析必须符合我国实际情况，不能照搬、套用西方财务报表分析中经验数据和指标。 (三)现金流量表的分析应结合整个经济环境 企业的财务状况受国家经济形势和政策、季节性生产等因素的影响，且还存在行业差异、地区差异，所以在分析时，要将企业置于一个特定的环境内进行分析。 (四)现金流量表分析方法可交叉使用 对现金流量表的分析可以采取多种方法，进行横向和纵向分析。如单一分析、比较分析、框图