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PAGE / NUMPAGES 财务分析指标 一、偿债能力状况分析 　　短期偿债能力分析： 　　1、流动比率，计算公式： 流动资产 / 流动负债 　　2、速动比率，计算公式： （流动资产-存货） / 流动负债 　　3、 现金比率，计算公式： （现金+现金等价物） / 流动负债文档来自于网络搜索 　　4、 现金流量比率，计算公式： 经营活动现金流量 / 流动负债文档来自于网络搜索 　　5、到期债务本息偿付比例，计算公式：? 经营活动现金净流量?/ （本期到期债务本金+现金利息支出）文档来自于网络搜索 　　 长期偿债能力分析：文档来自于网络搜索 　　1、资产负债率，计算公式： 负债总额 / 资产总额 　　2、股东权益比例，计算公式： 股东权益总额 / 资产总额 　　3、权益乘数，计算公式： 资产总额 / 股东权益总额 　　4、负债股权比例，计算公式： 负债总额 / 股东权益总额 　　5、 有形净值债务率，计算公式： 负债总额 / （股东权益-无形资产净额）文档来自于网络搜索 　　6、 偿债保障比率，计算公式： 负债总额 / 经营活动现金净流量文档来自于网络搜索 　　7、 利息保障倍数，计算公式： （税前利润+利息费用）/ 利息费用文档来自于网络搜索 8、现金利息保障倍数，计算公式： （经营活动现金净流量+现金利息支出+付现所得税） / 现金利息支出 二、营运能力分析 　　1、 存货周转率，计算公式： 销售成本 / 平均存货文档来自于网络搜索 　　2、 应收账款周转率，计算公式： 赊销收入净额 /? 平均应收账款余额文档来自于网络搜索 　　3、 流动资产周转率，计算公式： 销售收入 / 平均流动资产余额文档来自于网络搜索 　　4、 固定资产周转率，计算公式： 销售收入 / 平均 固定资产净额文档来自于网络搜索 5、 总资产周转率，计算公式： 销售收入 / 平均资产总额文档来自于网络搜索 三、盈利能力分析 　　1、资产报酬率，计算公式： 净利润 / 平均资产总额 　　2、 净资产报酬率，计算公式： 净利润 / 平均净资产文档来自于网络搜索 　　3、 股东权益报酬率，计算公式： 净利润 /? 平均股东权益总额文档来自于网络搜索 　　4、毛利率，计算公式： 销售毛利 / 销售收入净额 　　5、销售净利率，计算公式： 净利润 / 销售收入净额 　　6、 成本费用净利率，计算公式： 净利率 /? 成本费用总额文档来自于网络搜索 　　7、每股利润，计算公式： （净利润-优先股股利） / 流通在外股数 　　8、 每股现金流量，计算公式： （经营活动现金净流量-优先股股利） / 流通在外股数文档来自于网络搜索 　　9、 每股股利，计算公式： （现金股利总额-优先股股利） /流通在外股数文档来自于网络搜索 　　10、股利发放率，计算公式： 每股股利 / 每股利润 　　11、每股净资产，计算公式： 股东权益总额 / 流通在外股数 　　12、 市盈率，计算公式： 每股市价 / 每股利润文档来自于网络搜索 13、 主营业务利润率=主营业务利润/ 主营业务收入*100%文档来自于网络搜索 四、发展能力状况分析 　　1、营业增长率，计算公式： 本期营业增长额 / 上年同期营业收入总额 　　2、资本积累率，计算公式： 本期所有者权益增长额 / 年初所有都权益 　　3、 总资产增长率，计算公式： 本期总资产增长额 / 年初资产总额文档来自于网络搜索 　　4、 固定资产成新率，计算公式： 平均 固定资产净值?/ 平均 固定资产原值文档来自于网络搜索 财务指标计算公式及分析运用2 一、常用财务指标一般分类及计算 　　一、偿债能力指标 　　（一）短期偿债能力指标 　　1.流动比率=流动资产÷流动负债 　　2.速动比率=速动资产÷流动负债 　　3.现金流动负债比率=年经营现金净流量÷年末流动负债×100% 　　（二）长期偿债能力指标 　　1.资产负债率=负债总额÷资产总额 　　2.产权比率=负债总额÷所有者权益 　　二.营运能力指标 　　(一)人力资源营运能力指标 　　劳动效率=主营业务收入净额或净产值÷平均职工人数 　　(二)生产资料营运能力指标 　　1.流动资产周转情况指标 　　(1)应收账款周转率(次)=主营业务收入净额÷平均应收账款余额 　　应收账款周转天数=平均应收账款×360÷主营业务收入净额 　　(2)存货周转率(次数)=主营业务成本÷平均存货 　　存货周转天数=平均存货×360÷主营业务成本 　　(3)流动资产周转率(次数)=主营业务收入净额÷平均流动资产总额 　　流动资产周转期(天数)=平均流动资产总额×360÷主营业务收入净额 　　2.固定资