新股规则及常见问题解读.pptx

新股规则及常见问题解读;一;什么叫新股发行？;（一）相关文件 证监会制定并发布《关于进一步深化新股发行体制改革的指导意见》； 中国证券监督管理委员会发布《关于修改（证券发行与承销管理办法）的决定》 深交所发布《关于进一步完善首次公开发行股票上市首日临时停牌制度的通知》，以及《深圳市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》 上交所发布《上海市场首次公开发行股票网上按市值申购实施办法》、《上海市场首次公开发行股票网下发行实施办法》、《关于进一步加强??股上市初期交易监管的通知》以及修订后的《证券异常交易实时监控细则》 ;新股申购规则;;三、新股发行的常见问题;问：具体市值计算方式是什么？ 答：沪深两市均规定： （1）、持有的市值以投资者为单位进行计算。其中深圳证券账户多处托管的，其市值合并计算。 （2）、同一市场，您持有多个证券账户的，多个证券账户的市值合并计算；并且融资融券客户信用证券账户的市值及证券公司转融通担保证券明细账户的市值合并计入在持有的市值中。不合格、休眠、注销证券账户不计算市值。 （3）、您相关证券账户持有市值为其T-2日前20个交易日（含T-2日）的日均持有市值，按其T-2日证券账户中纳入市值计算范围的股份数量与相应收盘价的乘积计算。 （4）、非限售A股股份发生司法冻结、质押，以及存在上市公司董事、监事、高级管理人员交易限制的，不影响证券账户内持有市值的计算。;问：哪些证券的市值可以纳入计算？ 答：（1）上海市场可纳入计算的市值是指您持有的上海市场非限售A股股份市值，首次公开发行新股形成的非限售A股无相应收盘价时不计算市值。非限售A股股份发生司法冻结、质押，以及存在上市公司董事、监事、高级管理人员交易限制的，不影响市值的计算。但您如持有的ETF、封闭式基金、B股股份、债券以及将来持有的优先股的市值，不计入您用于申购沪市新股的持有市值中。 （2）深圳市场可纳入计算的市值指的是您持有的深圳市场（包括主板、中小板和创业板）非限售A股股份市值，包括融资融券信用证券账户的市值，但不包括B股股份、基金、债券或其他限售A股股份的市值。 问：如何确认多个证券账户为同一投资者持有？ 答：沪深两市均规定：确认多个证券账户为同一投资者持有的原则为证券账户注册资料中的“账户持有人名称”、“有效身份证明文件号码”均相同。而证券账户注册资料以发行公告确定的网上申购日（T日）前两个交易日（T-2日）日终为准。 ;问：网上可申购额度的具体计算方式是怎么样的？ 答：您可申购额度根据您账户中T-2日前20个交易日（含T-2日）的日均持有市值进行计算，持股市值1万元以上（含1万元）才能参与新股申购。这个具体的申购额度可在我公司各交易系统的查询功能下进行新股申购额度的查询(手机证券除外），在线交易是在“其他业务”下有“新股申购额度查询”。 （1）、上海市场每1万元市值可申购一个申购单位，不足1万元的部分不计入申购额度，每一个申购单位为1000股，申购数量应当为1000股或其整数倍。 （2）、深圳市场每5000元市值配一个申购单位，不足5000元的部分不计入申购额度。每一申购单位为500股，申购数量应当为500股或其整数倍。 （3）、两市场的申购上限均不得超过主承销商规定的申购上限，该上限以不超过当次网上初始发行股数的千分之一，上海市场且不得超过9999.9万股，深圳市场不得超过99999.95万股。 （备注：投资者在进行申购委托前需足额缴款，申购量超过其持有市值对应的网上可申购额度部分为无效申购）;问：哪些证券账户中的市值是可以合并计算市值的？ 答：有以下几种情况的市值是可以合并计算的： 第一种：如果您持有多个证券账户的，多个证券账户的市值合并计算。确认多个证券账户为同一投资者持有的原则为注册资料中的“账户持有人名称”、“有效身份证明文件号码”均为相同。（另有明确规定的除外） 第二种：融资融券客户信用证券账户的市值也是可以合并计算在持有市值中的。 第三种：证券公司客户定向资产管理专用账户以及企业年金账户，证券账户注册资料中“账户持有人名称”相同且“有效身份证明文件号码”相同的，按证券账户单独计算市值并参与申购。 问：我账户里只有深圳市场的市值，可不可以申购沪市的新股呢？ 答：不可以，沪深两市的市值不合并计算，单个市场市值只能用于本市场新股申购的可申购额度计算。 ;问：我在哪里可以查询我今天新股申购的额度？ 答：您可以通过我公司的交易系统进行查询（详情见下表）;（二）申购操作篇;问：新股申购是什么时间？ 答:根据沪深交易所的规定，上交所新股申购时间为：T日9:30-11:30、13:00-15:00，深交所申购时间为：T日9:15-11:30、13:00-15:00，在中午非交易时间进行的申报委托是在公司电脑的主机里，等下午13:00点