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异常审计费用和审计质量Sharad C. Asthana and Jeff P. Boone;摘 要;目 录;一、简 介;一、简 介;一、简 介;一、简 介;一、简 介;一、简 介;一、简 介;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;二、理论框架和假设;三、研究设计;设置分离变量可以让我们更好的区分高??或低于异常审计费用与因变量之间的关系。预测的审计费用则由审计费用模型依据现实研究估计。 审计质量是不可观测的，和之前研究相似，我们定义审计质量为客户的盈余质量(Higgs and Skantz 2006; Lim and Tan 2008），所以我们运用两个通常使用的变量作为盈余质量的代理变量：可操纵性应计利润的绝对值（│DACC│）和达到或超过盈余预期的偏好（MBEX）。我们还用盈余反应系数（ERC）做了额外的检验，前两个变量是实际盈余管理的代理变量，后一个则与感知的盈余质量相关。为了文章的简洁，本文只报告了前两个代理变量的检验结果。 ;3.1 DA模型;根据Kothari et al. (2005)等人的建议，我们运用修正后的可操作性应计利润，根据Hribar and Collins (2002)的做法，我们运用净利润与经营活动现金流之间的不同除以滞后总资产作为我们总应计（TACC）的度量。 第一步求TA：TACC=（IBC-OANCF）/Lag（AT） TACC：总应计利润 IBC：净利润 OANCF：经营活动产生的净现金流 AT：总资产 ;第二步：利用普通最小二乘法回归得出四个系数的估计值 ?SALE+RECCH：收入变化值加应收账款的减少 PPEGT：固定资产净额 ROA：资产收益率（IBC/AT） Lag（AT）：t-1年总资产 error：误差项 第三步，代入当期值，求出非操纵性应计利润NACC 第四步，求DACC=TACC-NACC ;1、LOABNAFEE：如果ABBAFEE=0,则LOABNAFEE = │ABNAFEE│，否则为0.即低于正常审计费用。 2、HIABNAFEE：如果ABNAFEE0，则HIABNAFEE = ABNAFEE，否则为0，即高于正常审计费用。 3、LOFFIC：对事务所所有审计费用取自然对数。Reynolds and Francis (2001)证明面对更大的客户审计师报告得更加谨慎。 4、INFLUENCE:客户的总体审计费用占事务所所有支出的比例 5、TENURE：如果事务所审计某一公司小于或等于三年取1，否则为0.为了控制短期审计师与客户之间的关系对审计质量的潜在影响(Johnson et al. 2002; Carey and Simnett 2006). ;6、USLEADER:如果该事务所在该国该行业中有最高的审计费用为1，否则为0。为了控制审计行业专业技术的国家水平。 7、CITYLEADER：如果该事务所在某市该行业中有最高的审计费用为1，否则为0。为了控制审计行业专业技术的市级水平。 8、BUSSEG：在Compustat文件报告中的商业分部数量 9、GEOSEG：在Compustat文件报告中的地区分部数量 10、LOGMV：在财政年度末对权益市值取自然对数。为了控制所有和规模相关的影响，之前的研究发现LOGMV和DA负相关。 11、SGROWTH：销售增长率，之前研究证明和DA正相关。 12、SDSALES：计算t-4到t年销售收入/总资产的标准差 ;13、CFFO：经营活动现金流/总资产，之前的研究发现CFFO和DA负相关。 14、SDCFFO：计算t-4到t年经营活动现金流/总资产的标准差 15、ICOPINION：SOX颁布之后在审计分析中报导的主要内部控制缺陷数量，Doyle et al. (2007)证明盈余质量可能与一个公司的内部控制质量之间存在函数关系。 16、LEVERAGE：总负债/总资产，为了控制债务影响。 17、LOSS：净利润为负数时取1，否则为0 18、DISTRESS：Zmijewskis (1984)财务危机指数 19、B2M：账面市值比，代表成长机会，之前研究证明B2M和DA之间负相关。 20、VOLATILITY：CRSP记录的过去年度的每日回报，表明资本市场压力导致盈余管理上升的程度。 ; 21、FINANCED：如果当年流通在外的股票增加了10%或长期负债增长了20%（表明有巨大融资行为）取1，否则为0，之前研究发现这个系数为正。 22、ACQUIRED：公司有合并行为时取1，否