浅析财务工作FinanceManagement.pptx

浅谈财务工作一、 财务学科体系介绍二、 非财务人员如何看懂财务报表三 、 财务报表分析四、 财务管理与经营决策六、 Q&A2015年11月 上海资产负债表是对筹资与投资活动的快照利润表是对经营活动的全程摄像利润表资产负债表现金流量表现金流量表是对经营活动、筹资活动与投资活动的全程跟踪会计报表概述资产的三大特性：安全性、获利性、流动性会计报表的三元素与会计报表之间的对应关系：安全性----资产负债表表（安全性破坏型）获利性----利润表（获利性衰退型）流动性----现金流量表（流动性停滞型）财务报表的三大功能：股权的投资评估、债权的偿债能力分析与内部绩效管理评估会计报表的演变过程:资产负债表→利润表→现金流量表→股东权益变动表资产负债表的定义与格式资产负债表又称财务状况表、平衡表，是反映企业在某一特定日期的财务状况的会计报表。所谓财务状况是指企业资产、负债、所有者权益及其相互关系等情况 遵循恒等式：资产=负债+所有者权益资产负债简表序号资产期末数年初数序号负债和股东权益期末数年初数1货币资金1短期借款2应收账款净额2应付票据3其它应收款3应付账款4预付账款4预收账款5存货(未完工项目成本)5应交税费6其他流动资产6应付职工薪酬　流动资产合计　流动负债合计7长期股权投资7预计负债8固定资产8实收资本(股本)9在建工程9资本公积10无形资产10盈余公积11长期待摊费用11未分配利润12递延所得税资产12少数股东权益资产总计负债和股东权益合计资产负债表主要项目简介资产：货币资金、应收账款、存货、长期股权投资、投资性房地产、固定资产、在建工程、无形资产负债：短期借款、应付账款、应付职工薪酬、长期借款、应付债券所有者权益：实收资本（股本）、资本公积、盈余公积、未分配利润如何辨识资产负债表的优劣（一）反映企业的偿债能力和面临的财务风险短期偿债能力：流动比率=流动资产/流动负债（2：1比率）速动比率=速动资产/流动负债（1：1比率）速动资产=流动资产—存货；因存货受销售的影响比较大，可能不容易变现一般存货占流动资产50%左右，因此速动比率也称为1：1比率营运资本=流动资产— 流动负债长期偿债能力：资产负债率=负债总额/资产总额（30%到70%之间）银广夏公司资产负债表摘要 单位：万元银行借款资产负债表案例：李嘉诚成功的秘诀是“保守”。长江实业的资产负债率自1997年以来持续下降，近年来一直维持在一个叫稳定的水平，介于20%~30%之间；和记黄埔的负债比率也一直维持在40%~60%之间；长江基建的负债比率1996年~2001年介于20%~50%之间。李嘉诚的长江集团及其子公司的财务状况稳健，平时持有的现金量达两百亿港元，远远大于负债。银行借款资产负债表华为财务数据项目2005年 2006年2007年2008年2009年2010年2011年2012年现金及现金等价物7,126 8,241 13,822 24,133 38,214 55,458 62,342 71,649 现金占资产的比例17.10%14.10%15.30%15.30%15.30%15.30%15.30%15.30%总资产46,433 58,501 81,059 119,286 148,968 178,984 193,849 210,006 资产负债率58.00%64.40%63.00%68.20%64.60%61.20%65.80%64.30%流动比率资产负债表现金资产负债表2009年我国4家家电企业经营周期与现金周期应收账款资产负债表一、应收账款分析思路1、判断应收账款是否正常的方法（1）动态分析---应收帐款的增幅与主营收入的增幅对比，应该是同比例增长。如果当应收账款增长率远远高于营业收入增长率时，不仅会使企业的账款回收难度加大,而且会使企业缺乏可持续发展的现金流，这时就要当心了（另外，有可能是截留收入）。四川长虹 2003年年底应收账款增长率达到20.36%，高于收入的增长率16.12.%，处于继续恶化的状态。说明公司的盈利质量很差。如果是真实的发生的，应特别注意应收账款的收现性，说明应收账款的管理出现了问题；应收账款 资产负债表如果是虚假的，应注意是否有虚增资产和利润之嫌，尤其应关注来自于关联方交易的应收账款的增长。（交易的真实性、价格的公允性） （2）静态分析----应收帐款占主营业务收入的比重。应当控制在10%以下，达到30%以上的，小心财务状况恶化，因为这样的企业每销售10元商品，就有3元挂帐而拿不到现金，达到50%就说明公司有一半的利润是赊销得来的，说明企业的盈利质量比较差。银行就远离为好，肯定做了手脚，财务状况已经在恶化。（比如四川长虹达到了53%，结果损失巨大）　反过来，应收帐款占主营业务收入的比重极小也不正常。比如蓝田股份，2000年主营