外汇期权、利率期权与金融期权.pptxVIP

第九章 外汇期权交易;目录;;本资料来源;;期权实际上是一种选择权 *期权种类 根据期权内容划分 看涨期权（买入期权） 看跌期权（卖出期权） ;*根据行使选择权的时间划分： 欧式期权 美式期权 欧式期权：只能在到期日的当天上午以前，向对方宣布决定执行或不执行期权合约。 美式期权：在期权到期日前的任何一个工作日，向对方宣布，决定执行或不执行期权合约。;二、外汇期权合约要素 ; 例：标准化合约 一项期权的内容： USD PUT YEN CALL， 美元卖权，日元买权， 期权的买方有权向卖方卖出美元， 同时买入日元。;*期权买卖直接对象 *金额期权交易的金额 *协定价格（执行价格） *期权费报价 采用买入价和卖出价双边价;*成交日 交易日;*三、影响期权费的