通过“强信用”和“强数据”模式解决中小企业融资难题[文].pdfVIP

通过“强信用”和“强数据”模式解决中小企业融资难题 小微企业融资有三个问题。 第一，很多领导、机构或政府部门都在强调非常有必要解 决小 微企 业 信贷 难题 。 但 一 提到 小微 融资 ,大 家往 往将 它等 同 于小 微贷 款 , 这是 不全 面的 。 贷款 不是 解决 融 资难 题的 唯一 方 式。 第二，面对小微企业贯常的风险分析流程都是点对点的， 孤 立 地 去 分 析 每 个 小 微 的财 务 状 况 很 难 准 确 判 断 小 微 企 业 的 经营状况。 第三， 小微企业生命周期短、 变化快 ,分析其历史数据并不 可靠 ,价值不大。 我觉得未来解决小微企业融资难的问题，有几个点： 第一，不应该只围绕解决”小微贷款” 这个单一的问题， 重要的是如何全方位改善小微企业的运营资金资金流的问题。 因为在全球有一个 DSO 数据，指的是服务或产品送交之后企 业多长时间可以拿到回款，它比国内的账期概念更全面一些。 全球平均的 DSO （企业销售变现天数）是 62 天，中国的平均 账期是 92 天，比全球高出接近 40% ，在 30 个国家中是最差 的。 所 以 不 要 只 要 求 金 融 机 构 围 绕 着 贷 款 来 解 决 小 微 企 业 的 融资问题，还有很多金融工具，例如供应链金融 ABS 、区块链 等都可以帮助小微企业改善运营资金流。 第二，一定要建立生态圈，不再点对点地分析每个小微企 业的经营状况 ，把小微企业放在一个生态圈里，看它所处的行 业、合作伙伴和供应商以及在生态圈的发展情况。数据掌握得 越多，对生态圈的企业判断越准，就可以更大胆地对小微企业 授信。 第三，对小微企业进行经营状况的画像 ，去了解小微企业 的未来发展趋势。”未来”也就是未来的三个月、六个月，这 对金融机构非常宝贵。 其 实 供 应 链 金 融 是 一 个 解 决 小 微 企 业 融 资 难 非 常 好 的 产 品和工具，其 真谛在于利用高资质的大型企业的高信用度，将 银 行 或 金 融 机 构 给 大 型 企 业 的 授 信 直 接 或 间接 传 导 给 小 微 企 业，带动小微企业的融资。 这里有两种模式，一种是大型企业比较配合对它的应付款 进行强确权。另一种是大型企业不愿意配合确权，在这种情况 下可以围绕生态圈去进行数据的收集、整理，建立风控模型。 大型企业强确权的模式叫做”强信用”的供应链模式，要 解决的是通过各种方式来缩短小微企业账期，改善它的资金流 动性。 核心企业不主动介入、配合的模式叫”强数据”模式，也 就是用数据的方式助力金融机构使用更好、 更灵活的信贷解决 方案。 生态圈对小微企业是非常重要的，因为任何一个核心企业 都可以建立核心企业的产业链， 在同样行业中顺着几个不同的 核心企业去展开他们的产业链，形成生态圈。 现在银行或大多数的金融机构还停留在产业链上，并没有 真正进入生态圈，在产业链上看到的更多是核心企业，一层供 应商和一层经销商，没有层层传导下去建立生态圈。 围绕生态 圈做金融是一种非常有利的分析工具和行为方式。但 如果没有 Fintech 的助力，生态圈的建立是很难的。 我们希望做到围绕着强信用做资产的透明性，以及围绕大 数据做信息的透明性，这两个透明性可以用 Fintech 解决。 今 天所谓 ABCD （AI 、区块链、金融云、大数据）的