电子支付与网络银行（第五版）课件 第三章 现代化支付系统的国际比较.pptx

第三章现代化支付系统的国际比较;电子支付与网络银行（第五版）第三章现代化支付系统的国际比较中国人民大学出版社;;一、SWIFT系统简介;二、SWIFT的管理方式;电子支付与网络银行（第五版）第三章现代化支付系统的国际比较中国人民大学出版社;（1）会员(member,持股会员或非持股会员):

包括经董事会认可的银行、符合条件的证券和相关金融工具的经纪人/经销商、规范的投资管理机构。会员可以根据自身情况选择是否持股,但获得的服务相同,即SWIFT提供的所有服务。

（2）附属会员(sub-member,由会员管理的附属机构):

持股会员对该机构拥有50%的直接控制权或100%的间接控制权。此外,该机构还需满足附属会员条例中第8款第1节的要求,即必须和会员所参与的业务相同。

（3）参与者(participant):

只能获得与其业务相关的一系列特定服务,并且需满足公司条例中为其设定的标准。参与者不能持股。参与者主要由证券业的各类机构及从业者组成,例如证券经纪人和经销商、投资经理、基金管理者以及货币市场经纪人等。;三、SWIFT提供的服务;四、SWIFT信息安全;;美国的支付系统是一个高度发达的系统,迄今为止已经形成一个规模庞大、结构科学、高效稳定、功能齐全的综合体系。美国的支付系统由大额支付系统和小额支付系统构成。;一、FEDWIRE;(一)FEDWIRE的资金转账系统;FEDWIRE的运行过程:

在一个典型的资金转移过程中,个人或企业向其开户银行提出资金转账要求。发送方银行贷记支付命令发送方的账户,启动一个FEDWIRE资金转账命令。相应地,美联储贷记支付命令发送方银行的账户,借记支付命令接收方银行的账户,然后FEDWIRE通知支付命令接收方银行有资金转账发生。支付命令接收方银行借记接收方的账户,通知资金接收方接收这笔资金。当资金接收后,资金转移即成为最终性的,不可撤销。资金接收方就可以立即使用这笔资金。

FEDWIRE的资金转账系统能为用户提供有限的透支便利,这一措施解决了商业银行的资金流动性问题，提高了支付系统的效率,能实现及时的??金转移，但同时也给中央银行带来了一定的支付风险。

;(二)FEDWIRE的债券转让系统;具体实现时,由各类客户(如金融机构、政府部门、投资者等)在吸收存款机构开立记账证券账户,而各吸收存款机构在储蓄银行建立其相应的记账证券账户。清算交割通过各吸收存款机构在联邦储备银行的记账证券账户进行。

FEDWIRE的债券转让系统同样也会产生储备账户的透支(例如当接收的记账证券量大于发送证券量时)，但由于债券转让实时、交割与支付同时进行(即一手交钱、一手交货)的特性，资金账户的透支可以用证券作抵押,因此降低了中央银行的信用风险。与此同时,联邦储备银行也采取了一系列措施,例如实行债券转让最大限额(1988年规定,每一笔债券转让资金最大不得超过5000万美元),以最大限度地降低由债券转让产生的透支所引发的风险。

;(三)FEDWIRE的风险管理;二、CHIPS;参加CHIPS的成员有两大类:

一类是清算用户，它们在联邦储备银行设有储备账户,能直接使用该系统实现资金转移，目前共有19个，其中有8个在为自己清算的同时还能代理2~32个非清算用户的清算。

一类是非清算用户，它们不能直接利用该系统进行清算，必须通过某个清算用户作为代理行，在该行建立代理账户实现资金清算。

参加CHIPS的单位可以是纽约的商业银行、埃奇法公司、投资公司以及外国银行在纽约的分支机构。;（二）CHIPS的运行;为实现该运行,纽约联邦储备银行建立了一个CHIPS预付金余额账户(prefundedbalanceaccount),即CHIPS账户。在结算是实时、终结性的安排下,每个CHIPS参与者都有一个预先设定的起始资金头寸要求(pre-establishedopeningpositionrequirement),一旦通过FEDWIRE资金账户向此CHIPS账户注入相应的资金,就可以在这一天中利用该账户进行支付指令的结算。如果参与者没有向CHIPS账户注入这笔资金,未达到初始头寸要求,则不能通过CHIPS发送或接收支付指令。

在CHIPS的运行时间内,参与者向中心队列提交支付指令,该队列由CHIPS维护。在不违反CHI