2023 年度投资者知权、行权、维权调查报告.pdf

2023年度投资者知权、行权、维权调查报告

目录

第一部分报告背景情况概述-1-

一、数据来源-1-

二、问卷设计逻辑-1-

三、投资者基本情况-2-

四、法规知晓程度与证成-6-

第二部分投资者知权状况-12-

一、投资者作为证券公司客户对相关权利的知晓状况-12-

（一）投资者适当性管理知晓状况-12-

（二）投资者在证券交易中对相关权利的知晓状况-15-

（三）投资者回访落实中的权利知晓状况-17-

二、投资者作为上市公司股东对相关权利的知晓状况-17-

（一）投资者自身知识检测及选股考量因素-18-

（二）投资者与上市公司的沟通状况-19-

（三）投资者对知情权、表决权及收益权的知悉状况-21-

第三部分投资者行权态势-24-

一、投资者知情权、表决权及收益权行使态势-24-

（一）知情权行使态势-24-

（二）表决权行使态势-26-

（三）收益权行使态势-28-

二、行权意愿及未行权主客观因素-30-

（一）行权意愿-31-

（二）行权客观障碍-31-

（三）未行权主观原因-32-

三、投资者服务中心行权：投资者关注度及期许-33-

（一）投资者对投资者服务中心行权工作的关注度-33-

（二）投资者对投资者服务中心行权的期许-35-

第四部分投资者维权境况-39-

一、纠纷调解境况-39-

（一）投资者对调解的接受度-39-

（二）投资者对调解结果的满意度-41-

（三）投资者对调解机构的认知度-43-

二、诉讼救济境况-44-

（一）投资者对诉讼的接受度-45-

（二）诉讼结果与结果成因-46-

（三）投资者对投保机构的认可度-48-

第五部分工作建议-52-

一、聚焦股票发行注册制改革宣教，惠及亿万投资者-52-

二、加强投服业务宣推，做强中国特色投保品牌-52-

三、关注投资者关系管理，更好发挥示范引领效能-53-

四、发挥“总对总”平台作用，提升解纷能效-53-

五、持续优化问卷改进，不断提升三权调查质量-54-

、

第一部分报告背景情况概述

一、数据来源

为更好保护投资者合法权益，完善投资者保护机制，中

证中小投资者服务中心（以下简称投资者服务中心）持续性

开展投资者知权、行权、维权状况调查。本次调查以线上调

查为主，辅之以线下访谈的方式。本年度调查对象为过去12

个月进行过A股交易的投资者，调查所用主要方式为投资者

线上作答，调查时间为2023年10月18日至2023年11月

26日，最终取得64085份有效问卷样本，覆盖全国31个省

市自治区。各地区样本数量分布如下：北部地区6628份，

东部地区13570份，中部地区11527份，南部地区19263份，

西部地区13097份。

二、问卷设计逻辑

①

本报告调查问卷设计的逻辑是：一是对投资者身份进

行类型化界分，从投资者分别作为证券公司客户、上市公司

股东这两种身份角度开展知权、行权、维权调查。二是聚焦

投资者知权、行权的权利类型，将验证投资者知权、行权的

②

权利类型聚焦到知情权、表决权及收益权这三种主要权利。

①根据需验证问题的具体情况，问卷设计的问题包括单选题和多选题，单选题各部分比例相

加约等于100%（四舍五入的原因），多选题各部分比例相加一般会超过100%。

②本报告调查时间为2023年10月18日至2023年11月26日，这三项权利所依据的制度规

范仍是《公司法》（2018修正）。十四届全国人大常委会第七次会议