《投资与理财》课件——第一节：综合投资与理财 综合理财.pptxVIP

投资理财的综合设计与规划投资与理财

。投资与理财一、客户基本信息家庭构成情况：赵先生，38岁，会计师事务所的合伙人，赵太太，38岁，大学副教授，两人有一个6岁的儿子浩浩。收入情况：赵先生的年税后收入60万元左右，赵太太年税后收入5万元左右，兼职税后收入8万元左右，股票过去一年的收益为6000元。支出情况：儿子浩浩一年的学费开支在1万元左右，车辆的使用费每年需要30000元，一家人平均每月的日常生活开支为15000元，赵太太年消费健身卡8000元，平时家庭应酬每月支出1500元。

。投资与理财一、客户基本信息资产和负债情况：现有一套价值120万元的自住新房，新房于2015年8月购买，一次性付5成，其余5成申请10年期住房商业贷款，采用等额本息的还款方式还款，贷款利率为4.9%，购买同月开始还款，月还款额为6334.64元。赵太太在学校购买的有产权的福利房现在市场价格为55万，目前用于出租，每月租金2500元。拥有市值21万元的小轿车一辆。现有三年期定期存款30万元人民币，2016年9月到期。活期存款15万元，股票账面价值现为40万元。一家人没有投任何商业保险。提示：信息收集时间为2016年7月31日。不考虑存款利息收入，月支出均化为年支出的十二分之一。

。投资与理财二、客户财务状况分析：1、编制客户家庭资产负债表客户：赵先生和赵太太家庭日期：2016年7月31日资产金额负债与净资产金额现金与现金等价物负债活期存款150，000住房贷款（未还贷款本金）552，323定期存款300，000负债总计552，323其他金融资产股票400，000实物资产自住房1，200，000投资房产550，000机动车210，000净资产2，257，677资产总计2，810，000负债与净资产总计2，810，000表1家庭资产负债表

。投资与理财2、编制客户家庭现金流量表客户：赵先生和赵太太家庭日期：2015年8月1日至2016年7月31日年收入金额年支出金额工资和薪金房屋按揭还贷76，016赵先生600，000日常生活支出180，000赵太太50，000车辆使用支出30，000投资收入6，000休闲、娱乐支出26，000租金收入30，000子女教育支出10，000其他收入80，000收入总计766，000支出总计322，016年结余443，984表2家庭现金流量表

。投资与理财3、编制客户家庭财务比率表指标计算公式数值结余比率年结余/年税后收入58%投资与净资产比率投资资产/净资产42%清偿比率净资产/总资产80%负债比率负债总额/总资产20%即付比率流动资产/负债总额81%负债收入比率年负债/年税后收入10%流动性比率流动性资产/每月支出17表3家庭财务比率表

。投资与理财4、客户财务比率分析：（1）结余比率为58%，即每年的税后收入有58％能节省下来。（2）投资与净资产的比率为42％，与参考值50%比较接近。（3）清偿比率为80%，这个比率非常的高，如有需要，该家庭还可以承受一定的负债。（4）负债比率为20％，说明赵先生家庭债务负担不重，通常的经验显示，50%以下的负债比率即为合理。（5）即付比率为82%，略高于参考值70%，流动资产规模可以降低。（6）负债收入比率为10%，说明赵先生家庭短期偿债能力很强。（7）流动性比率为17，也就是说在不动用其他资产时，赵先生家庭的流动资产可以支付家庭17个月的开支。

。投资与理财三、客户理财规划目标1、赵先生事业带来的无限责任风险的隔离和防范2、赵先生家庭成员的商业保险保障3、浩浩80万元高等教育资金的足额准备4、夫妇50岁提前退休，并届时拥有200万元的退休养老资金5、近几年内购置一辆价格100万元左右的跑车6、保证家庭资产的适度流动性

。投资与理财四、理财规划方案分项设计（一）无限责任风险的隔离和防范可以通过设立信托隔离部分财产的方式来实现。将活期存款中7万元和30万元的定期存款作为信托资金来源，信托给相关专业信托机构，这笔钱可以在赵先生事务所发生破产等危机时，保证家庭1年的正常生活质量不受影响，可以给赵先生较充分的时间来做事业上的缓冲。

。投资与理财（二）家庭成员的商业保险保障商业保险费用额度以50000左右为宜，即家庭可支配收入的10%。其中，赵先生夫妇可以考虑投保寿险、健康险和意外险；浩浩则考虑投保健康险和意外险。保费的分配上，赵先生、赵太太、浩浩的比例为6：3：1。同时，这个家庭还要考虑为出租房产投保财产险，但这部分费用很低。

。投资与理财（三）浩浩80万元高等教育资金的足额准备（