2024年一级理财规划师技能操作.doc

第一題

重要考点

1、风险偏好的五大类型

类型

资产组合

成長性资产

定息资产

保守型

0——30%

70%——100%

轻度保守型

30%——50%

50%——70%

中立型

50%——70%

30%——50%

轻度进取型

70%——80%

20%——30%

进取型

80%——100%

0——20%

2、资产类型分类

金融产品类型

资产类型

银行存款

定息资产

3—5年期国债

银行定息理财产品

绩优股

成長性资产

藍筹股

小盘股

指数型基金

股票型基金

期货

紙黄金

（记忆技巧：只需记忆成長性资产的比例“3、5、7、8、10”，定息资产的比例用100%减去成長性资产的占比）

真題回忆：

投资图表分析（20分）

李先生今年39岁，是一家外贸企业的项目经理，同步也是家庭经济的支柱，李先生想通过有效的投资让家庭的财务状况更好，于是寻求理财规划师协助，理财规划师告诉李先生一定要根据个人的风险偏好来构建投资组合，于是在理财师的协助下进行了风险偏好状况测试，成果显示李先生属于中立型投资者，李先生将家庭的金融资产购置状况进行了列表，详细如表—1所示：

根据表—1所列数据，分析李先生与否属于中立型投资者。假如属于，列举合适理由，假如不属于，給出合理调整提议，以满足其风险偏好。

表—1李先生家庭金融资产分布表

金融产品类型

金额（元）

所占比重

银行存款

00

40%

5年期国债

50000

10%

银行定息理财产品

100000

20%

绩优股

0

0%

藍筹股

25000

5%

小盘股

25000

5%

指数型基金

50000

10%

股票型基金

25000

5%

期货

10000

2%

紙黄金

15000

3%

合计

500000

100%

答案：

一般而言，客户的风险偏好可分五种类型，分别是保守型、轻度保守型、中立型、轻度进取型和进取型。其中，中立型投资者资产组合中定息资产的比重為30%—50%，成長性资产的比重為50%—70%。（5分）

李先生家庭金融资产中的定息资产包括银行存款，5年期国债和银行定息理财产品，所占比重為70%，成長性资产包括股票、基金等，所占比重為30%，因此李先生家庭不属于中立型投资者。（5分）

提议李先生家庭合适减少定息资产在总资产当中所占的比重，增長成長性资产的占比，定息资产的增值空间有限，在定息产品中配置太多的资金，其收益相对较低，提议李先生家庭可以参与风险高某些，但收益也随之高某些的产品做投资，提高资产的总收益。（5分）

李先生家庭可以留一部分存款，剩余部分合适减少，投向成長性资产产品，既可以更多地投资到股票、基金等，以此提高资产的增值空间。通过合理调整，定息资产占到家庭总资产的30%—50%，成長性资产占到50%—70%，李先生家庭的风险偏好就得以满足。（5分）

记忆技巧

（技能第一題，答題【四部曲】）

【第一部】罗列五类风险偏好，阐明测试出的定息资产和成長性资产的理论值。

【第二部】根据图表阐明实际定息和成長性资产的种类和占比，判断与否属于。

【第三部】调整成長性资产和定息资产的比重，并給出大体提议。

【第四部】细化提议。

如下為答題模板，学员代入详细数据和文字既可：

一般而言，客户的风险偏好可以分為五种类型，分别是保守型、轻度保守型、中立型、轻度进取型和进取型。

其中，（）型投资者资产组合中定息资产的比重為（），成長性资产的比重為（）。（列类型，找出理论值，5分）

X家庭金融资产中的定息资产包括银行存款、（）年期国债和银行定息理财产品，所占比重為（），成長性资产包括股票、基金等，所占比重為（），因此X家庭不属于（）型投资者。（记录实际值，判断与否属于，5分）

提议X家庭减少定息资产在总资产当中所占的比重，增長成長性资产的占比，定息资产的增值空间有限，在定息产品中配置太多的资金，其收益相对较低，提议X家庭可以参与风险高某些，但收益也随之高某些的产品做投资，提高资产的总收益。

或提议X家庭增長定息资产在总资产当中所占的比重，减少成長性资产的占比，成長性资产有一定风险，资金的安全性不能保证，提议X家庭增長保守某些的产品配置以控制资金风险。（提出大体方案，5分）

X家庭可以留一部分存款，剩余部分合适减少，投向成長性资产产品，既可以更多地投资到股票、基金等，以此提高资产的增值空间。通过合理调整，定息型资产占到总资产的（），成長性资产占到总资产的（），X家庭的风险偏好就可以得以满足了。

或X家庭可以留一部提成長性资产，剩余部分合适减少，投向定息资产产品，既可以更多地投资到银行存款、国债等，以此提高资产的安全性。通过合理调整，定息型资产占到总资产的（），成長性资产