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氢能源专题研究汇报

一、政策梳理

氢能扶持政策密集出台。我国初期氢能政策较少，多为鼓励支持、技术创新等。两会

期间，氢能被初次写进《政府工作汇报》，全国各地掀起了氢能发展热潮。随即，燃料电池

汽车示范应用政策的公布、新能源汽车产业发展规划（-2035）的公布以及“双碳”目的的

设定，均为氢能产业及氢燃料电池汽车的发展注入动力。

北京市带头打造氢能试点示范都市。截至目前，全国已经有20余省或直辖市公布了氢

能产业链有关政策，其中北京市充足运用研发实力突出、产业基础完备、氢能供应多元、

应用场景丰富等优势，在全国氢能产业发展中发挥带头示范作用。早在奥运会期间，北京

投放了20余辆燃料电池汽车，并建设了一座日加氢20kg的加氢站。通过十余年的产业培

育和发展，北京市力争成为有国际影响力的氢燃料电池汽车科技创新中心、关键零部件制

造中心和高端应用示范推广中心。

今年多省公布“十四五”氢能产业规划。据不完全记录，今年北京、山东、河北、河南

等省份相继出台十四五氢能发展规划或扶持政策，并从产业规模、企业数量、燃料电池汽

车、加氢站等方面明确阶段目的。中国氢能联盟预测，2025年中国氢能产业产值将到达1

万亿元。

国际氢能产业进入迅速发展期。美国、欧洲、俄罗斯、日本等重要工业化国家和地区

均已将氢能纳入国家能源战略规划，氢能产业的商业化步伐不停加紧。根据国际氢能委员

会近来公布的汇报，自今年2月以来，全球范围内已经宣布了131个大型氢能开发项目，

全球项目总数到达359个。估计到2030年，全球氢能领域的投资将激增至5000亿美元。

国际氢能委员会预测，到2050年，全球氢能产业将发明3000万个工作岗位，减少60亿

吨二氧化碳排放，发明2.5万亿美元的市场规模，并在全球能源消费占比到达18%。该汇

报尤其指出，中国未来有望领跑全球氢能产业发展。估计到2050年，氢能在中国能源领

域的占比有望到达10%。

二、氢能产业链各环节现实状况分析及前景展望

（一）制氢

根据世界能源理事会的定义，“灰氢”是通过化石能源、工业副产等伴有大量二氧化碳

（CO2）排放制得的氢；“蓝氢”是在灰氢的基础上，将CO2副产品捕捉、运用和封存

(CCUS)，实现低碳制氢；“绿氢”是通过可再生能源（如风电、水电、太阳能）等措施制

氢，生产过程基本不会产生温室气体。

目前国际重要使用天然气制氢，我国则以煤制氢为主。目前，全球制氢技术的主流选

择是化石能源制氢，重要是由于化石能源制氢的成本较低，其中天然气重整制氢由于清洁

性好、效率高、成本相对较低，占到全球48%。我国能源构造为“富煤少气”，煤制氢成

本要低于天然气制氢，因而国内煤制氢占比最大（64%），另一方面为工业副产（21%）。

根据中国氢能联盟与石油和化学规划院的记录，我国氢气产能约4100万吨/年、产量约

3342万吨/年。

整体而言，据《中国氢能源及燃料电池产业白皮书》估算，2030年我国氢气的年需求

量将从3342万吨增长至3715万吨，2060年则增长至1.3亿吨左右。“蓝氢”则成为

“灰氢”过渡到“绿氢”的重要阶段。灰氢中工业副产制氢，具有生产成本较低、技术成

熟、效率高等长处，估计未来我国PDH扩产将超过3000万吨/年，虽然按3000万吨/年

测算，估计将带来90万吨/年以上的副产氢潜在增量，增长潜力可观。

虽然蓝氢在灰氢的基础上结合CCS技术，成本有所提高，不过仍然低于绿氢成本，因

此看好蓝氢未来的增长空间。绿氢其经济性受电价的影响较大。假如按照平均工业电价0.6

元计算，产氢成本约40-50元/kg，明显偏高。据估算，当电价低于0.3元时，电解水制氢

成本与其他工艺路线相称。从增长空间来看，受益于可再生能源成本下降以及碳排放约束，

-2030年间绿氢比例将从3%上升15%。2050年我国氢气需求量将靠近6000万吨，长期

来看，绿氢占比有望大幅提高。我们看好灰氢中的工业副产制氢、蓝氢、以及绿氢的未来

发展前景。

1、灰氢：目前我国以煤制氢为主，未来工业副产氢规模有望提高

灰氢重要来源有化石能源制氢、工业副产制氢，具有生产成本较低、技术成熟、效率

高等长处，但其制备过程中的碳排量较高，不利于实现“双碳”目