《期货市场运作》课件.pptVIP

*******************期货市场运作期货市场是现代金融市场的重要组成部分，它为投资者提供了一种有效管理风险和进行套期保值的手段。课程目标11.了解期货市场基础学习期货市场的基本概念、运作机制和重要组成部分。22.掌握期货交易流程熟悉期货交易的具体步骤，包括开户、下单、结算等环节。33.学习风险管理方法了解期货交易中的各种风险，并学习有效的风险控制手段。44.掌握期货投资策略学习不同的期货投资策略，并根据市场情况选择合适的策略。什么是期货市场农业产品期货农业产品期货是期货市场的重要组成部分，涵盖小麦、玉米、大豆等多种农产品。能源期货能源期货包括原油、天然气、电力等，对能源市场价格波动起到稳定作用。金融期货金融期货涵盖利率、外汇、股票指数等，为投资者提供风险管理和投资机会。金属期货金属期货主要包括黄金、白银、铜等，对金属市场价格起到稳定和引导作用。期货市场的基本功能价格发现期货交易提供一个透明的市场，公开展示价格信息，有助于形成合理的市场价格。风险管理期货交易可以帮助企业和个人转移价格波动风险，降低经营成本，稳定收益。提高效率期货市场可以促进商品的流通，优化资源配置，提高市场效率，推动经济发展。促进创新期货市场为企业提供了新的融资渠道，也为金融机构提供了新的投资机会，促进金融创新。期货合约的基本要素标的物期货合约的标的物是交易的具体商品或金融资产。比如，大豆期货的标的物是大豆，而沪深300指数期货的标的物是沪深300指数。合约数量期货合约的合约数量是指每一份期货合约所包含的标的物数量。例如，一份大豆期货合约通常包含10吨大豆，而一份沪深300指数期货合约包含300份沪深300指数。交割日期期货合约的交割日期是指期货合约到期时，期货合约双方必须进行实际交割的日期。交割日期通常是提前约定的，并且可以是固定的或可调整的。交割地点期货合约的交割地点是指期货合约到期时，期货合约双方必须进行实际交割的地点。交割地点通常是提前约定的，并且可以是固定的或可调整的。期货交易所的作用统一交易规则期货交易所制定统一的交易规则，确保交易公平、公开和透明。风险管理期货交易所提供保证金制度和涨跌停板制度，控制风险，保障交易安全。信息公开期货交易所及时公布交易数据和相关信息，提高市场透明度，促进市场发展。价格发现期货交易所是期货价格形成的主要场所，为期货交易提供参考价格。期货交易的主体交易所期货交易所是期货交易的核心机构，负责制定交易规则，提供交易平台，并进行结算和监管。经纪公司经纪公司是期货交易所的会员，负责为投资者提供交易服务，包括开户、下单、结算等。投资者投资者可以是个人、企业或机构，他们通过经纪公司参与期货交易，进行套期保值或投机。监管机构监管机构负责监督期货市场运行，维护市场秩序，保障投资者利益。期货交易的下单流程1开户选择期货公司，开立期货账户2选择品种决定交易哪个期货品种3下单通过交易平台，选择买入或卖出4确认确认交易订单，完成交易期货交易下单流程包括开户、选择品种、下单和确认。投资者需要先选择期货公司并开立期货账户。然后，选择想要交易的期货品种，如原油期货或大豆期货。最后，通过交易平台选择买入或卖出，并确认交易订单，完成交易。期货交易的结算每日结算期货交易所每天对所有合约进行结算，计算每个交易者的盈亏，并将盈亏资金进行结算。保证金账户调整结算结果会反映在交易者的保证金账户中，如果盈余，保证金账户余额增加；如果亏损，则减少。结算周期每日结算一般在交易日结束后进行，具体时间由交易所规定，通常为交易日收盘后几分钟内完成。结算方式结算方式通常为现金结算，即直接将盈亏资金划入或划出交易者的账户。点差及其对交易的影响期货交易中的点差是指期货合约买入价与卖出价之间的差额，是期货经纪商的利润来源，也是期货交易成本的一部分。点差的大小会直接影响交易者的盈利空间，点差越大，交易者的盈利空间就越小。1点差期货交易成本2盈利点差影响盈利空间3交易点差决定交易成本期货交易的风险管理风险控制期货交易具有高度的风险，需要采取有效的风险控制措施。风险管理策略制定合理的交易计划，控制风险敞口，使用止损订单。风险评估评估交易风险，制定合理的风险管理计划，并定期进行评估。风险控制系统利用交易平台提供的风险控制工具，例如止损订单和限价订单。保证金交易的机制杠杆作用保证金交易可以放大投资收益，但也会放大风险。资金效率投资者只需支付少量保证金即可控制大额资金，提高资金使用效率。风险控