2025年CFA特许金融分析师考试实战模拟试题与解析.docx

2025年CFA特许金融分析师考试实战模拟试题与解析

考试时间：______分钟总分：______分姓名：______

一、金融经济学

要求：本部分测试学生对金融经济学基础理论的掌握程度，包括利率、投资组合理论、资本资产定价模型等。

1.下列哪项不是金融经济学中的基本假设？

A.投资者都是风险厌恶者

B.市场是有效的

C.投资者对风险和收益有完全的预期

D.投资者都是完全理性的

2.下列哪项不是资本资产定价模型（CAPM）的组成部分？

A.无风险利率

B.市场风险溢价

C.投资组合的预期收益率

D.投资组合的β系数

3.下列哪项不是投资组合理论中的核心概念