期货从业资格之《期货基础知识》题型+答案（考点题）附答案详解【培优a卷】.docxVIP

期货从业资格之《期货基础知识》题型+答案（考点题）

第一部分单选题(50题)

1、6月10日，王某期货账户中持有FU1512空头合约100手，每手50吨。合约当日出现跌停单边市，当日结算价为3100元／吨，王某的客户权益为1963000元。王某所在期货公司的保证金比率为12%。FU是上海期货交易所燃油期货合约的交易代码，交易单位为50吨／手。那么王某的持仓风险度为（）。

A.18.95%

B.94.75%

C.105.24%

D.82.05%

【答案】：B

【解析】本题可先根据已知条件计算出王某的持仓保证金，再结合持仓风险度的计算公式算出结果。步骤一：计算王某的持仓合约价值已知王某持有FU1512空头合约100手，每手50吨，当日结算价为3100元／吨，根据“持仓合约价值=合约手数×每手交易单位×结算价”，可得：\(100×50×3100=)（元）步骤二：计算王某的持仓保证金已知期货公司的保证金比率为12%，根据“持仓保证金=持仓合约价值×保证金比率”，可得：\12\%=1860000\)（元）步骤三：计算王某的持仓风险度已知王某的客户权益为1963000元，根据“持仓风险度=持仓保证金÷客户权益×100%”，可得：\(1860000÷1963000×100\%≈94.75\%\)综上，答案选B。

2、沪深300股指期权仿真交易合约每日价格最大波动限制是（）。

A.上一个交易日沪深300沪指期货结算价的12％

B.上一交易日沪深300指数收盘价的10％

C.上一个交易日沪深300股指期货结算价的10％

D.上一交易日沪深300指数收盘价的12％

【答案】：B

【解析】该题正确答案为B选项。沪深300股指期权仿真交易合约每日价格最大波动限制是上一交易日沪深300指数收盘价的10％。A选项“上一个交易日沪深300沪指期货结算价的12％”表述有误，既存在错误表述“沪指”，波动限制的比例和参照标准也均不对；C选项“上一个交易日沪深300股指期货结算价的10％”，其参照标准错误，不是股指期货结算价；D选项“上一交易日沪深300指数收盘价的12％”，波动限制比例错误。所以本题答案选B。

3、6月10日，国际货币市场6月期瑞士法郎的期货价格为0．8764美元／瑞士法郎，6月期欧元的期货价格为1．2106美元／欧元。某套利者预计6月20日瑞士法郎对欧元的汇率将上升，在国际货币市场买入100手6月期瑞士法郎期货合约，同时卖出72手6月期欧元期货合约。6月20日，瑞士法郎对欧元的汇率由0．72上升为0．73，该交易套利者分别以0．9066

A.盈利120900美元

B.盈利110900美元

C.盈利121900美元

D.盈利111900美元

【答案】：C

【解析】本题可分别计算买入瑞士法郎期货合约的盈利和卖出欧元期货合约的盈利，再将两者相加得到总盈利。步骤一：计算买入100手6月期瑞士法郎期货合约的盈利已知6月10日，6月期瑞士法郎的期货价格为\(0.8764\)美元／瑞士法郎；6月20日，价格变为\(0.9066\)美元／瑞士法郎。每手瑞士法郎期货合约的交易单位通常为125000瑞士法郎，该套利者买入了100手。根据盈利计算公式：盈利\(=\)（平仓价格-开仓价格）×交易单位×手数，可计算出买入瑞士法郎期货合约的盈利为：\((0.9066-0.8764)×125000×100=0.0302×125000×100=3775×100=377500\)（美元）步骤二：计算卖出72手6月期欧元期货合约的盈利已知6月10日，6月期欧元的期货价格为\(1.2106\)美元／欧元；6月20日，价格变为\(1.2390\)美元／欧元。每手欧元期货合约的交易单位通常为125000欧元，该套利者卖出了72手。根据盈利计算公式：盈利\(=\)（开仓价格-平仓价格）×交易单位×手数，可计算出卖出欧元期货合约的盈利为：\((1.2106-1.2390)×125000×72=-0.0284×125000×72=-3550×72=-255600\)（美元）步骤三：计算总盈利将买入瑞士法郎期货合约的盈利与卖出欧元期货合约的盈利相加，可得总盈利为：\(377500+(-255600)=377500-255600=121900\)（美元）综上，该套利者盈利\(121900\)美元，答案选C。

4、按照交易标的期货可以划分为商品期货和金融期货，以下属于金融期货的是（）。

A.农产品期货

B.有色金属期货

C.能源期货

D.国债期货

【答案】