协整检验入门一看就懂的深度解析.pptxVIP

是我看过的最容易懂的协整检验的归纳;一、长久均衡关系与协整;0、问题的提出;经济理论指出，某些经济变量间确实存在着长久均衡关系，这种均衡关系意味着经济系统不存在破坏均衡的内在机制，假如变量在某时期受到干扰后偏离其长久均衡点，则均衡机制将会在下一期进行调整以使其重新回到均衡状态。

假设X与Y间的长久“均衡关系”由式描述;在t-1期末，存在下述三种情形之一：;实际情况往往并非如此;式Yt=?0+?1Xt+?t中的随机扰动项也被称为非均衡误差（disequilibriumerror），它是变量X与Y的一种线性组合：;假如序列{X1t,X2t,…,Xkt}都是d阶单整，存在向量?=(?1,?2,…,?k)，使得

Zt=?XT~I(d-b)

其中，b0，X=(X1t,X2t,…,Xkt)T，则以为序列{X1t,X2t,…,Xkt}是(d,b)阶协整，记为Xt~CI(d,b)，?为协整向量（cointegratedvector）。;三个以上的变量，假如含有不同的单整阶数，有可能经过线性组合组成低阶单整变量。;（d,d）阶协整是一类非常主要的协整关系，它的经济意义在于：两个变量，虽然它们含有各自的长久波动规律，但是假如它们是（d,d）阶协整的，则它们之间存在