（2026）上海证券交易所基金自律监管规则适用指引第2号——上市基金做市交易业务（2026版）培训PPT课件.pptxVIP

上海证券交易所基金自律监管规则适用指引第2号——上市基金做市交易业务(2026版)培训

目录

02

核心监管要求

01

规则概述

03

做市商职责

04

风险管理框架

05

合规监督机制

06

实施与培训安排

规则概述

01

制定背景与目的

市场发展需求

随着ETF市场规模扩大和产品复杂度提升，原有做市规则难以满足高频交易、流动性管理等新需求，需通过系统性修订完善制度框架。

适用范围与对象

涵盖证券公司、商业银行等持牌机构，细化资本充足率、系统稳定性、合规记录等准入标准。

适用于股票ETF、债券ETF、商品ETF及跨境ETF等所有上市基金品种，明确杠杆/反向类产品做市特殊要求。

区分主动做市与