277-与股权评估有关的会计舞弊及其识.pptVIP

与股权评估有关的会计舞弊及其识别 厦门市大学资产评估有限公司 董事长 梁明煅 第 一章 小知识 流动比率操纵行为的辨别 第二章 财务案例分析 银广夏----传统的财务分析指标体系对银广夏公司的神话起了推波助澜的作用。现以本案例以银广夏为例，通过两种财务分析体系的比较，说明运用现金流量指标体系进行财务分析的重要作用，旨在为采用现金流量信息进行财务分析提供一个可资借鉴的思路。 第三章 上市公司报表粉饰八大趋势研究 股票期权可能诱发机会主义会计行为 炒股炒楼及其资产注入可能演绎移花接木游戏 权证等金融创新可能形成利益共同体 非公开发行可能导致利益输送合法化 并购重组可能演化为“并购魔术” 强势行业利润窃取可能隧道化 金融工具会计可能成为最大杀手 资产负债表债务法：报表粉饰新贵 第四章 久用不衰的会计魔法 收入确认 资本性支出与收益性支出 资产减值 企业合并 合并报表 无形资产 或有事项 会计估计 会计差错 关联交易 循环交易 阴阳交易 填满渠道 不断并购 大洗澡 报表重组 隐瞒炒股 现金陷井 隐瞒占资 两大手法:走账与不走账 账户背后地下占资 第五章 会计数字游戏的几种境界 滥用会计选择权 钻会计准则漏洞 形式重于实质 超前会计准则 利用会计准则 绕过会计准则 第六章 与时俱进的会计游戏技巧 高派现： MBO： 战略投资者： 并购： 第七章 四大现金陷井 高现金陷井： 受限现金陷井： 流水陷井： 募集资金使用陷井： 第八章 九大收入陷井 寅吃卯粮：透支未来收入 鱼目混珠：伪装收入性质 张冠李戴：歪曲分部收入 借鸡生蛋：夸大收入规模 瞒天过海：虚构经营收入 里应外合：相互抬高收入 六亲不认：隐瞒关联收入 随心所欲：篡改收入分配 以丰补歉：储备当期收入 第 九章 台湾公司会计魔法：从本地迈向国际 银行将应收账款转卖岛外，增加审计查证难度 调整岛外可转债转换价格，关系人获暴利 第十章 风险产生原因分析 预期值不明确或过分简化 不够精确 缺乏可行数据 报告结果的影响 对波动的解释不完整或不一致 模式的识别能力不强 过分依赖管理层解释 忽视公司治理： ----民营企业 ----公司股权结构复杂 ----高管背景 ----高管任职时间 第十一章 破译手法一席谈 第一节 案例 银广夏、蓝田股份造假的十大败笔： 毛利太高、净资产收益率太高： 资产经营能力异常： 税负异常： 资本结构不合理： 成本结构太异常： 现金流异常： 存在神奇的子公司： 业绩波动幅度太大： 没有与同行看齐： 逻辑不合理： 第二节 一般分析 一、资产链危机及其发现 二、资产配置应随环境变化而调整 三、关注大股动向 四、延长分析视窗----迅速发现资产、收益异常 五、账户、关联方、现金流—查找财务舞弊的三大突破口 六、从孙思邈悬丝把脉谈对上市公司的调研的重要性 七、识别模式的改变---以重大错报风险的识别、评估以及应对为主线 第三节 行业分析 PEST分析 Porter五力分析 SWOT分析 SCP分析 行业生命周期分析 第四节 经营分析 价值链分析 企业核心能力识别 竞争战略分析 波士顿矩阵 关键成功因素分析 关键绩效指标 战略地位与行动评价矩阵（SPACE矩阵） 第五节 关键指标 投资者眼中的关键指标 盈余操纵的关键指标 Z分数模型的五个财务指标 审计分析KAI 第六节 从征兆看舞弊端倪 销售收入 销售成本 负债与费用 资产 划分收益性支出和资本性支出：研究开发费用 、利息 披露或列报