计量经济学（武汉大学，彭红枫）9.pptVIP

7/12/2003 Hongfeng Peng Department of Finance, Wuhan University Chapter 9 虚拟变量回归模型 主讲：彭红枫 武汉大学经济与管理学院金融系 Copyright?Hongfeng Peng 2006 Wuhan University 9.1 虚拟变量的性质 回归分析中，被解释变量不仅常受一些比率尺度变量(如收入、产量、价格、成本、高度和温度)的影响，而且还受定性性质变量(也被称为名义尺度变量，如性别、种族、肤色、宗教、国籍、战争)的影响。 为了在模型中能够反映这些定性性质变量的影响，并提高模型的精度，需要将它们“量化”。 如何量化？ 这种“量化”通常是通过引入“虚拟变量”来完成的。根据这些因素的属性类型，构造只取“0”或“1”的人为变量，通常称为虚拟变量（dummy variables），记为D。 9.2 ANOVA模型 方差分析（ ANOVA ，analysis of variance）模型定义 回归模型中解释变量都是虚拟变量的模型 如，一个以性别为虚拟变量考察高校教授薪金的模型 其中：Yi为高校教授的薪金 Di=1，若是男性；Di=0，若是女性 在该模型中，如果仍假定?满足经典线性回归模型的假定，则 女教授的平均薪金为： 男教授的平均薪金为： 9.3 ANCOVA模型 ANOVA模型常见于社会学、心理学、教育学和市场调研等领域中； 在经济学中并不那么常见。在大多数经济研究中，典型的情形是：一个回归模型既含有一些定量的又含有一些定性的解释变量； 兼含有定量和定性变量的回归模型叫做协方差分析(ANCOVA， analysis of covariance)模型。 在看以性别为虚拟变量考察高校教授薪金的模型 其中：Yi为高校教授的薪金 ， Xi为高校教授的工龄 Di=1，若是男性；Di=0，若是女性 同样地，如果仍假定?满足经典线性回归模型的假定，则 女教授的平均薪金为： 男教授的平均薪金为： 假定?20，则两个函数有相同的斜率，但有不同的截距。意即，男女教授平均薪金对教龄的变化率是一样的，但两者的平均薪金水平相差?2。 可以通过传统的回归检验，对?2的统计显著性进行检验，以判断男女教授的平均薪金水平是否有显著差异。 9.4 虚拟变量的设置原则 虚拟变量的个数须按以下原则确定： 每一定性变量所需的虚拟变量个数要比该定性变量的类别数少1 即如果某一定性变量有m个类别，只在模型中引入m-1个虚拟变量 9.5 虚拟变量引入的方式 虚拟变量做为解释变量引入模型有三种基本方式： 加法方式 乘法方式 混合方式 加法方式 加法方式引入虚拟变量，为的是考察截距的不同 乘法方式 斜率的变化可通过以乘法的方式引入虚拟变量来测度 例：根据消费理论，消费水平C主要取决于收入水平Y，但在一个较长的时期，人们的消费倾向会发生变化，尤其是在自然灾害、战争等反常年份，消费倾向往往出现变化。这种消费倾向的变化可通过在收入的系数中引入虚拟变量来考察。 这里，虚拟变量D以与X相乘的方式引入了模型中，从而可用来考察消费倾向的变化。 假定E(?i)= 0，上述模型所表示的函数可化为： 混合方式 混合方式 当截距与斜率发生变化时，则需要同时引入加法与乘法形式的虚拟变量 9.6 结构性检验 回顾邹检验的可能结果： 邹检验的可能结果 虚拟变量法 1970~1981储蓄函数的均值： 1982~1995储蓄函数的均值： 虚拟变量法相对于邹检验的优势 工作量小 只需做一个回归，便可得多个方程 可用于检验各种假设 截距、斜率 可明确告知什么导致了结构化变化 提高了估计的精度 数据混合，自由度增加 9.7 使用虚拟变量的交互效应 见p286（第四版） 交互效应 9.8 季节分析中虚拟变量的使用 经济数据一般都具有季节性效应； 从时间序列数据中去除季节成分的过程被称为季节调整（除季节性）； 虚拟变量是方法之一。 见p288 9.9 分段线性回归 考虑某一公司薪酬结构: 若销售量低于某一水平X*,采用一种薪酬结构; 若销售量高于某一水平X*,采用另一种薪酬结构; 见P294 图9.6 习题 9.9 9.10 9.12 9.24 * * 例如，反映性别的虚拟变量可取为： 1， 男 D= 0， 女