证券市场基础知识答案解析.doc

2010年10月证券从业资格考试市场基础知识全真试题答案 　　一、单项选择题 　　1．【答案】D 　　【解析】货币市场亦称短期资本市场，是进行一年以下的短期资金交易活动的市场。同业拆借市场是指金融机构之间以货币借贷方式进行短期资金融通活动的市场。同业拆借的资金主要用于弥补银行短期资金的不足、票据清算的差额以及解决临时性资金短缺需要。 　　2．【答案】D 　　【解析】考查资本市场与货币市场的区别：前者融通长期资金，包括证券市场和中长期信贷市场等；后者融通短期资金，包括大额可转让定期存单市场、同业拆借市场、商业票据市场等。A、B选项属于货币市场；C选项黄金市场不属于金融市场，因此答案为D选项。 　　3．【答案】D 来源: 网 　　【解析】证券市场具有三个显著特征：①价值直接交换的场所；②财产权利直接交换的场所；③风险直接交换的场所。 　　4．【答案】A 　　【解析】证券市场的横向结构主要是从交易品种进行的划分。 　　5．【答案】C 　　【解析】证券市场按交易场所结构，可分为有形市场(场内市场)和无形市场(场外市场)；按层次结构划分，可分为发行市场(“一级市场”或“初级市场”)和交易市场(“二级市场”或“次级市场”)；按品种结构划分，可分为股票市场、债券市场、基金市场、衍生品市场等。 　　6．【答案】D 　　【解析】虚拟资本的价格总额与真实资本的账面价格并不相等。 　　7．【答案】C 来源： 　　【解析】证券市场是股票、债券、投资基金份额等有价证券发行和交易的场所。 　　8．【答案】A 　　【解析】保险公司的特点在于收入比较稳定，业务支出较有规律，其投资活动注重本金安全和收入的稳定性。但对流动性的要求不高。C选项太过笼统；D选项是筹资的目的而不是投资考虑的内容，因此最佳答案是A选项。 　　9．【答案】B 　　【解析】随着国际经济、金融形势的变化，目前不少国家尤其是发展中国家拥有了大量的官方外汇储备，为管理好这部分资金，成立了代表国家进行投资的主权财富基金。 　　10．【答案】C 　　【解析】A选项错误在于应是由基金管理人管理、由基金托管人托管；B选项福利基金、科技发展基金等都属于社会公益基金。D选项错误，社保基金由社会保障基金和社会保险基金组成。 　　11．【答案】A 　　【解析】外国证券机构直接从事B股交易及外国证券机构驻华代表处成为证券交易所的特别会员的申请可由证券交易所受理；新建合营从事证券投资基金、证券承销业务公司的设立由中国证监会受理有关申请。 　　12．【答案】C 　　【解析】1984年11月，中国银行在东京公开发行200亿日元债券，标志着中国正式进入国际债券市场。 　　13．【答案】C 　　【解析】1990年、1991年，上海、深圳证券交易所相继成立以后，除发行A股以外，1991年起发行B股，1993年出现了H股和N股等境外上市外资股。 　　14．【答案】B 　　【解析】1929—1993年严重的经济危机使证券业不安，证券市场陷入前所未有的停滞阶段。 　　15．【答案】B 　　【解析】永久性是指股票所载有权利的有效性是始终不变的，因为它是一种无期限的法律凭证。股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是并存的关系，这种关系实质上反映了股东与股份公司之间比较稳定的经济关系。股票代表着股东的永久性投资，当然股票持有者可以出售股票而转让其股东身份，而对于股份公司来说，由于股东不能要求退股，所以通过发行股票募集到的资金，在公司存续期间是一笔稳定的自有资本。 　　16．【答案】A 　　【解析】A选项应为股票本身没有价值，只是一种股份有限公司签发的证明股东所持股份的凭证。 　　17．【答案】D 　　【解析】《公司法》第一百二十八条规定，股票发行价格可以按票面金额，也可以超过票面金额，但不得低于票面金额。 　　18．【答案】B 　　【解析】股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值。从理论上讲，股票的清算价值应与账面价值一致，实际上并非如此。只有当清算时的资产实际出售额与财务报表上反映的账面价值一致时，每一股的清算价值才会和账面价值一致。但在公司清算时，其资产往往需要打折出售，清算价值往往小于账面价值。 　　19．【答案】B 　　【解析】普通股股东行使剩余资产分配权有一定的先决条件：①普通股股东要求分配公司资产的权利不是任意的，必须是在公司解散清算之时；②公司的剩余资产在分配给股东之前，按我国《公司法》规定，公司财产在分别支付清算费用、职工的工资、社会保险费用和法定补偿金，缴纳所欠税款，清偿公司债务后的剩余财产，按照股东持有的股份比例分配。 　　20．【答案】B 　　【解析】可赎回优先股票是指在发行后一定时期可按特定的赎买价格由发行