第一章证券投资要素.pptVIP

8、其他重要类型的基金 （1）ETF（交易所交易基金，交易型开放式 指数基金，上海） 在交易所上市交易的，基金份额可变的一种基金运作方式。 特点： （1）被动操作的指数型基金 （2）独特的实物申购、赎回机制 （3）实行一级市场与二级市场并存的交易 制度 （2）LOF（上市开放式基金，深圳） 既可在场外市场进行份额申购与赎回， 也可以在交易所进行份额交易和基金份额申 购与赎回的开放式基金，是我国对证券投资 基金的一种本土化创新。 与ETF的区别： （1）申购、赎回的标的不同 （2）对申购、赎回的限制不同。 （3）基金投资策略不同 （4）二级市场的净值报价不同 （3）保本基金 指通过采用投资组合保险技术，保证投资者在投资到期时至少能够获得投资本金或一定回报的证券投资基金。其投资目标是在锁定下跌风险的同时力争有机会获得潜在回报。 （4）QDII基金 在一国境内设立，经该国有关部门批准 从事境外证券市场的股票、债券等有价证券投 资的基金，为国内投资者参与国际市场投资提 供了便利。2007年我国推出了首批QDII基金。 事项 国泰金鹿保本增值基金 保本幅度 100%本金保证 保本周期 2年 担保期限 保本周期到期日起六个月止 担保人 上海国有资产管理有限公司 申购频率 每个交易日 申购资金是否保本 否 赎回频率 每个交易日 保本策略 CPPI和OBPI 股票投资范围 不高于30% 债券投资范围 不低于基金资产的60% 股票投资策略 把握可转债与股票之间出现的无风险套利机会。谨慎参与一级市场股票首发和增发；采取自上而下的方法，定量分析与定性分析相结合，通过组合管理规避个股非系统性风险，通过行业精选确定拟投资的优势行业及相应比例，通过个股选择，挖掘具有突出成长潜力且被当前市场低估的上市公司。 债券投资策略 1、一部分采取被动式的资产负债管理策略，以现金净流入冲抵可转债组合可能发生的亏损。另一部分采取积极的债券投资策略；2、被动式债券组合部分，资产的修正久期与保本期的修正久期相匹配，在其他基金资产不发生流动性问题的情况下，以持有为主；3、积极投资的债券组合采取以长期利率趋势分析为基础的策略，结合中短期的经济周期、宏观政策方向及收益率曲线分析，通过债券置换和收益率曲线配置等方法，实施积极的债券投资组合管理。 是否可转换 可以 保本到期后的策略 转入下一个保本期；或转为混合型基金 管理费 1.10% 托管费 0.20% 序号 基金代码 基金简称 单位净值 累计净值 申购 赎回 截止日期 1 519601 海富通海外(吧) 1.4340 1.7040 开放 开放 11-02-15 2 519696 交银环球精选(吧) 1.5470 1.6720 开放 开放 11-02-15 3 217015 招商全球资源(吧) 1.2550 1.2550 开放 开放 11-02-15 4 160213 国泰纳斯达克100(吧) 1.1910 1.1910 开放 开放 11-02-15 5 241001 华宝兴业海外(吧) 1.0890 1.0890 开放 开放 11-02-15 6 080006 长盛环球(吧) 1.0390 1.0890 暂停 暂停 11-02-15 7 470888 汇添富亚澳精选(吧) 1.0630 1.0830 开放 开放 11-02-15 8 486002 工银全球精选(吧) 1.0480 1.0480 开放 开放 11-02-15 9 161210 国投新兴(吧) 1.0370 1.0370 开放 开放 11-02-15 10 118001 易方达亚洲精选(吧) 1.0270 1.0270 暂停 暂停 11-02-15 （5）分级基金：也叫结构型基金、可分离交 易基金，是在一只基金内部通过结构化的设计 和安排将普通基金份额拆分为具有不同预期收 益与风险的两类（级）或多类（级）份额并可 分离上市交易的一种基金产品。 如：嘉实多利分级债券型证券投资基金 嘉实多利基金份额，嘉实多利，160718 嘉实多利优先份额，多利优先，150032 嘉实多利进取份额，多利进取，150033 基金类型：债券型 基金运作方式：契约型开放式 基金份额结构：包括基础份额及分级份额。基 础份额是基金组合份额，简称“嘉实多利基金份 额”，分为场外份额和场内份额。分级份额包括 两类，稳健收益类份额（简称“嘉实多利优先份 额”）和积极收益类份额（简称“嘉实多利进取 份额”）。嘉实多利优先份额与嘉实多利进取份 额的基金份额配比始终保持8∶2 的比例不变。 　　 存续期限：为不定期