本量利分析(东财)课件.ppt

* 2.保本点敏感性分析 保本点敏感性分析是指在现有或预计销售量的基础上测算影响保本点的各个因素单独达到什么水平度时仍能确保企业不亏损的一种敏感性分析方法。 利润为零时的因素计算 * 销售量临界值＝ 销售单价临界值＝ 单位变动成本临界值＝销售单价－ 固定成本临界值＝ 销售量×（销售单价－单位变动成本） * 现有因素水平－保本时水平＝因素变动水平 * 补充——有关因素敏感系数的确定 * 如果有的因素的较小变动，却导致利润发生了很大变化，就称这些因素为敏感因素；如果有的因素虽然发生较大变化，但利润的变化却不大，就称这些因素为非敏感因素。 * 企业的决策人员需要知道利润对哪些因素的变化比较敏感，而对哪些因素的变化不太敏感，以便分清主次，抓住重点，确保目标利润的实现。 * 敏感系数 =目标值变动百分比/因素值变动百分比 * 补充例题： 某企业2011年1月份的A产品销售量5000个、单价50元、单位变动成本20元和固定成本60000元，假定：上述因素均分别增长20%，计算各因素的敏感系数。 * * * * 固定成本的敏感系数＝ 单位变动成本的敏感系数＝－ 销售价格的敏感系数＝ 销售量的敏感系数＝ * 练习题： 1、MSR与（ ）之和为1 A.cmR B.bR C.dR D.NPVR 2、只要存在固定成本，DOL（ ） A.等于1 B.大于1 C.小于1 D.大于0 3、一个企业的销售利润率为20%,cmR为80%，则其MSR为（ ） A.20% B.50% C.400% D.25% 4、利润=贡献边际率×（ ） A.安全边际量 B.安全边际额 C.实际销售额 D.预计销售额 * 本章重点问题 贡献边际相关指标的计算 单一产品条件下的保本点、保利点的计算 安全边际、保本作业率的计算 安全边际与利润的计算 有关因素变动对相关指标的影响 加权平均法的应用 多品种条件下本量利分析具体方法的比较，重点是掌握综合贡献边际法 * 作业题与练习题 课后案例 * 1.保利点及其计算 保利点是指在单价和成本水平确定情况下， 为确保预先确定的目标利润（记作TP)能够 实现，而应达到的销售量和销售额的统称。 保利量 保利额 保利点 * 保利点计算公式 例4－5 * 2.保净利点及其计算 保净利点又称实现目标净利润的业务量。 保净利量 保净利额 保净利点 * 保净利点计算公式 例4－6 * 3.保利成本及其计算 保利成本是指在其他因素既定的条件 下，为保证目标利润的实现，特定成本应 当达到的水平，包括保利单位变动成本和 保利固定成本两项指标 。 可以在本量利分析基本公式的基础上直接推算 * 4.保利单价及其计算 保利单价是指在其他因素既定的条件下，为保证目标利润实现应当达到的单价，又称为目标单价。 可以在本量利分析基本公式的基础上直接推算 * 5.利润与其他因素的关系 利润＝(单价－单位变动成本)×销售量－固定成本 ＝单位贡献边际×安全边际销售量 ＝贡献边际率×安全边际销售额 销售利润率＝贡献边际率×安全边际率 如何推导？ 如何推导？ * 6.有关因素变动对相关指标的影响 单价↑，单位贡献边际↑，保本点↓，保利点↓，安全边际↑ 单位变动成本↑，单位贡献边际↓，保本点↑，保利点↑，安全边际↓ 固定成本↑，单位贡献边际不变，保本点↑，保利点↑，安全边际↓ 销售量↑，单位贡献边际不变，保本点不变，保利点不变，安全边际↑ 单价、销售量上升，利润上升 单位变动成本、固定成本上升，利润下降 * 案例分析题 在一个小镇中有一个加油站，油站内设有一所卖报纸和杂货的商店，该商店在本地社区的销售每周达到3600元。除此之外，来买汽油的顾客也会光顾这商店。 经理估计，平均每100元花费在汽油上的车主便另花费20元在商店的货品上。在汽油销售量波动时，这比率仍维持不变。本地社区的销售与汽油的销售是独立的。 汽油的贡献边际率是18%，而货品的贡献边际率是25%。现行的汽油销售价是每升2.8元，而每周的销售量是16000升。 场地每周的固定成本是4500元，而每周工人薪金是固定的2600元。 经理非常关心将来的生意额。因为一个近期的公路发展计划将会夺去油站的生意，而汽油销售量是利润最敏感的因素。 要求：1.计算 （1）现行每周的利润 （2）汽油销售的保本量 （3）如果汽油销售跌到8000升，会有多少利润（损失）？ * 分析 1．(1)现行每周的利润 汽油销售收入 (16000×2.8) 44800 货品销售收入： 关联(44800×