计量经济学讲义,姚耀军.pdfVIP

浙江工商大学金融学院姚耀军讲义系列 计量经济学讲义 浙江工商大学金融学院 姚耀军 目录 第一讲 OLS的代数 2 第二讲 OLS估计量 17 第三讲 假设检验 33 第四讲 异方差 63 第五讲 自相关 81 第六讲 多重共线 106 第七讲 虚拟变量 121 第八讲 时间序列初步：平稳性与单位根 133 第九讲 协整与误差修正模型 157 第十讲 ARCH模型及其扩展 164 1 浙江工商大学金融学院姚耀军讲义系列 第一讲 OLS 的代数 一、 问题 假定y 与x 具有近似的线性关系：y β +βx +ε ， 0 1 其中ε是随机误差项。我们对β ,β 这两个参数的值一 0 1 无所知。我们的任务是利用样本去猜测β ,β 的取值。 0 1 现在，我们手中就有一个样本容量为 N 的样本，其观 测值是：(y x ),(y x ),...,(y x ) 。问题是，如何利用 1 1 2 2 N N 该样本来猜测β ,β 的取值？ 0 1 一个简单的办法是，对这些观察值描图，获得一 个横轴 x ，纵轴 y 的散点图。既然 y 与 x 具有近似的 线性关系，那么我们就在散点图中拟合一条直线： ˆ ˆ ˆ β =+β 。该直线是对y 与 x 的真实关系的近似， y 0 1x ˆ ˆ 而 , β β 分别是对β ,β 的猜测（估计）。问题是，如何 0 1 0 1 ˆ ˆ 确定β 与β ，以使我们的猜测看起来是合理的呢？ 0 1 二、 OLS 的两种思考方法 法一： ′ ˆ ˆ ˆ ′ (y y ,...,y ) 与 y y y 是N 维空间的两点， 1 2 N ( 1 2 ,..., N ) ˆ ˆ β 与β 的选择应该是这两点的距离最短。这可以归结 0 1 为求解一个数学问题： 2 浙江工商大学金融学院姚耀军讲义系列 N N 2 2 ˆ ˆ ˆ Min ∑( y −y ) Min ∑(