商业银行风险管理与VaR方法应用研究.pdfVIP

理论与实践 理论月刊2007年第4期 商业银行风险管理与VaR 方法应用研究 彭芳春 (湖北工业大学 经济与政法学院,湖北 武汉 ) 430068 摘要:本文通过对我国和西方金融风险管理理论和方法的比较分析,探讨了我国国有商业银行风险管理主 要问题和现代在险价值分析技术,并为我国金融风险的监测和控制提供了新的视角和应用路径。 关键词:风险管理;度量技术;监测模型;VaR 中图分类号: 文献标识码: 文章编号: ( ) F830.33 A 1004-0544200704-0076-04 金融是现代经济的核心,金融风险的监测和控制至 面。 年,我国为了解决国有银行资本金不足的问 1998 关重要。在我国,金融风险很大程度上集中在商业银行 题,发行 亿元特别国债来补充银行资本,但随着 2700 的风险上。正如花旗银行前董事长沃尔特·瑞斯敦所说, 银行资产的不断增长和不良资产问题的公开暴露,四 生活的全部内容就是管理风险,而不是消除风险。商业 大国有商业银行都不能达到巴塞尔协议规定的资本充 银行的基本任务之一就是管理风险和化解风险。而自 足率不低于 的要求。 年,国家又专门拿出外汇 8% 2003 商业银行诞生以来,风险就一直伴随着它的发展而日 资产 亿美元注资到建设银行和中国银行两家股份 450 趋复杂,难以识别、管理和控制。现代商业银行的金融风 制改革试点银行。 年,国家通过了《商业银行发行 2004 险已经不能仅仅通过传统的非定量的分析方法来加以 次级债办法》,试图利用债券融资来解决各商业银行普 识别和管理,如何运用定量方法测度和控制金融风险, 遍存在的资本金不足问题。()在盈利能力方面。从 3 对于商业银行来说,都有着越来越重要的意义。 年到 年,四大国有银行的资产利润率基本呈 现下降趋势,由 年 下降 年 。[2] 19900.68%20030.07% 一、我国商业银行的风险管理状况 从风险管理的理论和方法看,目前指导我国商业 我国商业银行主要风险表现在资产质量差、资本 银行的理论主要是传统的风险管理理论,重点是采用 充足率低、盈利能力差等方面。()在资产风险方面。近 1 分类单独控制策略来管理和控制各类风险,主要围绕 年来仅工、农、中、建等四大国有银行剥离到资产管理 资产负债管理和信贷评估展开工作。我国商业银行风 公司的不良资产总额就高达