太安堂：关于本次募集资金投资项目的可行性分析报告.pdfVIP

广东太安堂药业股份有限公司 关于本次募集资金投资项目的可行性分析报告 为进一步提升广东太安堂药业股份有限公司（以下简称“太安堂”、“公司”、 “本公司”）的综合竞争力，促进公司稳步快速发展，增强公司的持续发展能力， 公司第三届董事会第四次会议审议了非公开发行股票相关事宜，拟向包括本公司 控股股东太安堂集团在内的不超过10名的特定对象非公开发行不超过10,000万股 股份。本次非公开发行募集资金总额不超过160,400万元，募集资金将用于投资“太 安堂电子商务及连锁业务建设项目”、“太安堂亳州中药材特色产业园建设项目”、 “太安堂长白山人参产业园建设项目”、“广东宏兴集团股份有限公司新厂建设 项目”和 “广东太安堂药业股份有限公司厂外车间建设项目”。现就上述募集资 金投资项目的可行性分析如下： 一、本次非公开发行募集资金使用计划 本次发行募集资金总额不超过160,400 万元，依次用于投资于以下项目： 单位：万元 序号 项目名称 投资额 拟投入募集资金 自有资金投入 1 太安堂电子商务及连锁业务建设项目 40,142 40,142 0 2 太安堂亳州中药材特色产业园建设项目 40,138 40,138 0 3 太安堂长白山人参产业园建设项目 40,119 40,119 0 4 广东宏兴集团股份有限公司新厂建设项目 25,123 25,123 0 5 广东太安堂药业股份有限公司厂外车间建设项目 15,006 14,878 128 合计 160,528 160,400 128 本次发行募集资金到位后，若实际募集资金净额少于上述募集资金投资项目需投入 的募集资金总额，不足部分由公司以自有资金或通过其他融资方式解决。 若公司在本次发行募集资金到位之前根据公司经营状况和发展规划，对项目以自筹 1 资金先行投入，则先行投入部分将在本次发行募集资金到位之后以募集资金予以置换。 二、本次非公开发行募集资金投资项目的具体情况 （一）项目市场前景 1、中成药行业市场前景 中药产业已成为当前我国增长最快的产业之一，拥有巨大的发展潜力。我国已有 9,000 余个中成药品种，剂型也从传统的“丸、散、膏、丹”发展到现在的40 多种，销 售过 10 亿元的企业已经达到30 家。国家统计局数据显示；我国中成药工业销售收入从 2006 年 1,140.12 亿元增至2012 年的4,079.16 亿元，年复合增长率高达29.04%。中成 药行业市场规模不断稳定高速增长。 2、中药饮片行业市场前景 随着我国政府对中药产业的不断重视以及相关支持政策的制定，我国中药饮片生产 即将提高到一个新的水平，市场正在逐渐规范，行业集中度不断提高，其总体水平也不 断提高。近年来，国内中药饮片市场活跃，批量成交加快，不少品种价格持续上涨。全 国17 个中药材专业市场的近600 种常用中药饮片的销售额年平均增长33%。其中，价格 上升的品种约占统计口径的48.5%-54.3%，价格稳定的品种约占28%-33%，价格下降的品 种约占12.7%-23.5%。 国家统计局数据显示，在供给方面，中国中药饮片加工业工业总产值从 2006 年的 216.6 亿元增至2012 年的999.39 亿元，年复合增长率高达29.03%；在需求方面，中国 中药饮片加工业销售收入从2006 年的 190.22 亿元增至2011 年的853.72 亿元，年复合 增长率高达35.02%；2012 年 1-6 月，中国中药饮片加工业销售收入达432.89 亿元，同 比增长率达29.21%。我国中药饮片