会计3班 21 李南 债券融资方案.docVIP

海南天然橡胶产业集团股份有限公司 债券融资方案 一、摘要 （一）简介 公司注册资本人民币39.31亿元，拥有胶园面积约353万亩，覆盖海南省17个市县，年产干胶能力21万吨，胶园面积和干胶产量分别占全国的30%左右，是中国最大的天然橡胶资源拥有者和控制者，也是中国最大的天然橡胶加工企业，年加工能力达到36万吨。　　公司拥有25家橡胶基地分公司、13家加工分公司、1家种苗分公司、11家子公司，拥有员工七万余人。公司是集天然橡胶种植、初加工、深加工、贸易、物流、研发及橡胶木加工与销售为一体的大型综合企业集团。 　　作为中国天然橡胶行业的开拓者和领军者，公司传承了海南农垦60多年来开创的核心产业。海南农垦成立于1952年。当时，为了“打破帝国主义对我国的经济封锁和橡胶禁运”，党中央作出了“建立我们自己的橡胶生产基地”的决策，成立了华南垦殖局海南分局。随后，中国人民解放军林业工程第一师，开始了在海南大规模垦殖种胶事业。经过三代农垦人近60年的努力，建成了我国最大的天然橡胶生产基地，形成了从天然橡胶种苗、种植、抚管，到割胶、收购和加工等一整套成熟的技术体系。 海南橡胶（601118）成功登陆国内A股市场，实现了从传统的农业企业向现代企业的转变。当年7月1日，上市不足半年的海南橡胶，同时入选上证180、上证50、沪深300和中证100四大指数。　　公司正处在内涵式与外延式并举、以贸易为先导的国际化发展新阶段。公司新一届董事会，倡导树立新理念、建立新体系、明确新标准、再造新动力，并在推行信息化、标准化、规模化、国际化和多元化建设，严格按照上市公司要求，以合规稳健经营为立足点，培养创新品格，弘扬创新精神，提高创新能力，进一步提高企业的核心竞争力。　　公司已走出海南岛，挺进云南，并在进军东南亚和非洲方面取得突破。继准备参股泰华树胶后，公司又收购新加坡R1公司股权，为在“十二五”末期成为世界最大天然橡胶企业，奠定了基础。可以预期，不久的将来，海南橡胶将在中国橡胶市场拥有更大话语权，在国际天然橡胶市场拥有更大影响力。 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%) 2012年 营业收入 11,198,671,739.10 11,694,732,913.16 -4.24 11,674,134,793.86 归属于上市公司股东的净利润 22,380,970.74 156,159,272.07 -85.67 296,753,796.31 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 -353,418,080.77 -304,188,314.04 -16.18 237,442,180.52 经营活动产生的现金流量净额 -17,045,431.40 350,092,249.97 -104.87 -463,220,720.77 2014年末 2013年末 本期末比上年同期末增减（%） 2012年末 归属于上市公司股东的净资产 8,983,381,737.21 9,079,576,770.06 -1.06 9,072,973,338.07 总资产 12,267,763,116.29 12,017,441,054.10 2.08 11,123,515,763.42 (二) 主要财务指标 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%) 2012年 基本每股收益（元／股） 0.0057 0.0397 -85.64 0.0755 稀释每股收益（元／股） 0.0057 0.0397 -85.64 0.0755 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） -0.0899 -0.0774 16.18 0.0600 加权平均净资产收益率（%） 0.25 1.72 减少1.47 个百分点 3.17 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） -3.91 -3.35 减少0.56 个百分点 2.53 （三）财务状况 资产负债表 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%） 本期期末金额较上期期末变动比例（%） 情况说明 货币资金 139,066.31 11.34 180,435.56 15.01 -22.93 主要是当期应收款项增加，经营活动现金净流量减少所致。 以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产 5.81 0.00 1,405.06 0.12 -99.59 上期衍生金融工具（套期工