递延所得税负债负债还是权益.pdfVIP

会月刊 全国优秀经济期刊 · 延所得税负债：负债还是权益 李世新 秦长顺 渊重庆大学经济与工商管理学院 重庆 400044冤 【摘要】 术界对递延所得税负债本质上是属于负债还是属于权益一直存在争议，国外准则制定机构对递延所得税 负债性质的认识也未形成定论。本文从负债、财务杠杆与股票风险之间的关系出发，讨论递延所得税负债与股票风险之间 的关系，建立了反映两者关系的回归模型。反映变量单独影响以及交互作用影响的两组模型的检验结果均表明，我国上 公司的递延所得税负债与股票风险显著正相关。研究结果证实了递延所得税负债的负债观，与现行会计准则的规定一致。 】 【关键词 递延所得税 负债观 权益观 延所得税负债通常被视为一项负债要素。因为 延所 第 11 号公告规定的递延法建立在递延所得税不影响企业现 ，其未来 。与之相反， 得税负债可以视为企业从政府取得的一项无息贷款 金流的基础上，实际上隐含权益观 FASB 于1987 的偿还将导致现金流出企业，因此作为负债确认。在我国现行 年发布的第96 号公告则明确将递延所得税负债作为一项负 会计准则以及FASB 发布的公告中， 延所得税负债都被作 债处理。然而，由于缺乏证据表明该公告可以提高会计信息的 。然而，递延所得税负 ， 为一项负债单独列示于资产负债表右方 相关性，以及可能导致收益波动性的增大 该公告的实施被推 债的性质长期以来一直存在争议。有学者认为 延所得税负 迟了三次。 债并无特定债权人，并且其实际支付的时间和金额都不确定， 其后，FASB 于1992 年发布的第 109 号公告仅修订了 （ 因而将其作为一项负债列示并不妥当 Chandra and Ro. ， 延所得税资产的确认标准，对 延所得税负债仍然沿用负债 1997 ）。更为重要的是，如果企业能够持续地获得足够可以折 观处理。需要指出的是，FASB 发布的第96 号公告和第 109 号 旧的固定资产，则企业的 延所得税负债金额将保持不变或 公告未能消除对递延所得税负债性质的争论，仍有相当数量 者增加，而不必实际支付，从而达到长期节税的目的。在这种 的学者坚持认为将递延所得税负债视为一项负债是不恰当的 情况下，递延所得税负债将成为政府对公司股东的价值转让， （Rrosenfield，1990 ；Defliese ，1991 ；Chandra and Ro. ，1997 ）。 将其视为企业的一项所有者权益似乎更为妥当（Lasman and 就国内而言，在财政部于1994 年下发的《关于印发〈企业 Weil ，1978）。 所得税会计处理的暂行规定〉的通知》和2006 年发布的《企业 —所得税》中，递延税款贷项和 延所得 一、文献综述及政策变更回顾 会计准则第 18 号—— 国外学者对递延所得税负债性质的研究大多围绕其与股 税负债都被作为负债项目列示于资产负债表中，与负债观一 票风险的关系展开，即通过检验投资者对于递延所得税负债 致。然而，截至目前，没有证据表明相关规定与投资者对递延 。如 的 所得税负债项目的实际看法相一致。本文的研究目的是考察 的反应来判断递延所得税的性质 Givoly 和Hayn（1992） 研究证实，美国1986 年税务改革法案导致的 延所得税负债 我国证券市场投资者对 延所得税负债的看法，从而为我国 的减少与披露的非正常股票收益之间存在正相关关系