分形几何在股票价格变动研究中的应用.pdfVIP

维普资讯 腋象何辂， ，币钢 劝臧型 《预 测》1993年 第 3期 ·预测方法研究 · f7 分形几何在股票价格变动研究中的应用 郁 可 }g．j’ (山东大学贸易系) (山东建材学院) 本文将着重讨论时间序列 R／S分析中的分数布 年 ．IT~／et提 出了一个严格的数学模型，它表现的随机 朗运动模型在研究股票价格波动方面的应用． 性质与在布朗运动中所观察到的相类似．这个 ll1聃盱 过程 所描述的轨迹具有很好的分形外貌，井且这个 1 分IE}几何的基本概念爰其布朗运动模型 分形外貌可以用简单的数学模型来解释．由于 自然界 自枯界中的所有形状和^类迄今所考虑的一切 许多运动规律都与布朗运动相似，故布朗运动的数学 图形，大致可分为两种 ．一种是具有特征长度的图形 ， 模型已被广迂用来模拟许多 自然现象．下面主要介绍 其共同的性质是几乎任何位置都是可微的，即近似平 一 维布 朗运动 。 滑的 另一钟贝I是【不具有特征长度的图形 ，它否定平 1．1 一维布蛆运动 滑程度，任何地方都不能用傲分定义 ，其重要性质是 考虑在x轴上运动的一个 杖子 ．跣跃步长为 t 自相似性 (或统计 自相似)。我们把选种投有特征长度 (或一∈)， ‘满足高斯分布 - 的图形、构造以及现象通称为分数维．分形几何的主 ‘ 1 ‘一 要矸究对象就是一些具有 自相似性 (筒释线性分形)、 自反演性，自平方性以及 自仿射 (统称非线性分形)的 其中r是跣跃 的时间间隔，D是扩散系数．井满足爱因 分数维 。 斯坦关系 D一 ( 描述分数维的一个重要参数是分数维维数，简称 设 ， ．……是上面随机行走的步长序列，它是 分维。它主要描述分形的不平滑、不规则、复杂或混 一 个独立同分布的随机变量序列 ，粒子 在 轴上的 乱程度。叩分维值越大 ，分形的不平滑 不规则和复 位置 由下式给出： 杂混乱程度越大 X(t一^f)一∑ (3) 通常，可把分维统一定义为 次的信息量维数 如果让r任意小，则表示位置的随机变量x(t… )成 (或称 Renyi维数) 为一个随机函数 x(z)f再将任意两点用直线连接 ， (1)在l—x坐标中就是一条折线 ，叫做x(O的轨迹 ， 一 导InP! … 曼德尔布罗持称之为布朗函数。 其中：e为标度iP。为 {匮率 ；q是参数 ． 对于某一固定的时捌 可以得出 (z)的分布： 当q一0时，D4一Do为容量维敷或称盒子维数、豪 1 xt_一 lnI! P(x(f)一 X(tO) — =兰= e — 一 斯道夫 (．1t~f,sdor．ff)维数 ，当 q=1时 ，D一D．为