金融风险与巴塞尔新资本协议.ppt

金融风险与巴塞尔新资本协议（Basel Ⅱ） 巴塞尔协议 巴塞尔协议产生的背景 中国与巴塞尔协议 新巴塞尔协议的主要内容 巴塞尔协议产生的背景 巴塞尔协议Ⅰ自1988年推出以来，一直毁誉参半。赞誉者称之为国际银行业界的“神圣公约”，使得跨国银行第一次能在可计量的资本要求和风险约束下展开公平竞争。它也顺应了当时西方银行家批评一些东亚的大银行资本不够充分，但却在全球迅猛扩张的抱怨。批评者认为巴塞尔协议I过于“一刀切”（one fits all），甚至有人笑称，比没有全球统一的银行监管框架更糟的是，如今我们居然有了一个！甚至也有学者疑虑，1988年版巴塞尔协议Ⅰ的推行，导致日本银行业被迫收紧对东亚的流动性支持，从而间接引发了1997年的东亚金融危机。但不管如何，有了巴塞尔协议I，各监管当局有了制定银行监管政策的基本模板。 20世纪70年代，全球性通货膨胀，各国纷纷采取浮动利率 ，利率剧烈波动 。 国际大型商业银行的业务呈现出全球化、金融创新和投机性特点。导致以下结果： （1）越来越脱离国内的银行管制，同时国际银行监管又十分薄弱，使银行监管出现很大的漏洞； （2）金融操作与金融工具的创新，使银行经营的资产超过银行资本几十倍，风险增大； （3）国际金融投资活动使一些银行从中获得暴利，也使一些银行受到巨大损失，严重危害各国存款人的利益。 1974年，连续有三家大型国际商业银行——德国赫斯德特（Herstatt）银行、纽约富兰克林国民银行和英国-以色列银行相继倒闭，使许多国家客户遭受巨大损失。催生了十国集团央行成立巴塞尔银行监管委员会(BCBS)，以制定统一的国际银行监管规则。 大幅提高油价引发1974—1975年经济危机 如果银行的负债超过它的资产，银行的大规模负债(包括公司存款、10万美元或者超过10万美元的大额可转让存单、回购协议、联邦基金市场借款(银行间隔夜拆借))就会存在风险。一旦银行的困境变得显而易见，它就不能再获得更多的以市场为导向的债务，并且联邦基金借款将迅速抽回(除非存在某种“中央银行”的保证)。随着大量债务到期，偿债能力变弱的银行不能再出售或利用什么替代品，不能再滚动循环自身的债务，故不能通过市场对头寸进行再融资。唯一能获得资金来弥补日益明显的损失和对破产进行再融资的地方就是联邦储备银行的贴现窗口。 1974年，美、英、德、法、日、荷、意、比、瑞士和瑞典“10国集团”的中央银行行长在国际清算银行总部所在地巴塞尔，成立了银行监管委员会，对国际银行进行监管。 自成立以来，巴塞尔委员会制定了一系列重要的银行监管规定： （1）1975年《银行海外分支机构监管原则》（库克协议）。该协议对海外银行监管责任进行了明确的分工，规定监管的重点是现金流量与偿付能力，这是国际银行业监管机关第一次对国际商业银行实施监管。 （2）1983年协议。由于各国的监管标准存在较大差异，东道国与母国之间监管责任划分的实际适用上也存在不同意见。为此，巴塞尔委员会于1983年5月对1975年协议进行修改。协议对外国分行和子行作了监管分工：当地注册法人以后的外国银行的子行，主要由当地的监管当局监管；母行在海外的，母行的监管当局对海外的分行有监管责任。并将外汇头寸单独进行特别处理。 （3）1988年协议。该协议全称《巴塞尔委员会关于统一国际银行资本衡量和资本标准的协议》，简称《巴塞尔协议》即巴I：对信贷风险的评估和控制以及资本充足率确定统一的标准和计算方法。制定该协议的最重要目的： 确定银行的资本与风险资产比率，规定出计算方法和计算标准，以保障国际银行体系健康而稳定地运行； 通过统一标准消除国际金融市场上各国银行之间的不平等竞争。 （4）1992年7月声明。该声明是针对国际商业信贷银行倒闭给国际银行业监管带来的教训而作的。声明中明确了对国际银行最低监管标准，使得各国银行监管机关可以遵循这些标准来完成市场准入、风险监管、信息取得的要求。具体内容： 第一，所有国际银行集团和国际银行应该由本国有能力行使统一监管的机构所监管。 第二，建立境外机构应事先得到东道国监管机构和银行或银行集团母国监管机构的同意。 第三，东道国监管当局拥有向银行（集团）母国监管当局索取有关跨国分支机构信息的权力。 第四，如果东道国监管当局认为，要求设立机构的一方在满足以上几个最低标准方面不能使其满意，从达到最低标准的谨慎性需要考虑，该监管当局可以采取必要的限制措施，包括禁止设立该机构。 （5）1996年《关于市场风险补充规定》和1998年《有效银行监管的核心原则》。 《关于市场风险补充规定》强调了市场风险的管理，这主要是考虑到90年代以后，在世界范围内创新浪潮不断推动下