交易方式及规则.pdfVIP

交易方式及规则 1 目的 本交易所为规范交易活动的交易方式和规则，特制订本规则。 2 适用范围 适用于金融交易所不良金融资产交易、金融企业国有资产转让、 信贷资产交易等交易项目交易的管理。 3 术语和定义 无 4 职责和权限 4.1 交易部 负责不良金融资产、金融企业国有资产及信贷资产等交易活动的 织组和实施。 5 工作程序 5.1 本交易所的交易方式主要包括： 1）协议转让：转让信息公告期满最终只产生1 个符合条件的意 向受让方时，可采取场内协议转让方式进行交易。 2 ）公开竞价：包括网络竞价、拍卖、招投标以及本交易所规则 所规定允许采取的其它竞价方式。转让信息公告期满后，若产生2 个 或者2 个以上的符合条件的意向受让方时，依法应当并且只能采取公 开竞价方式进行竞价交易。 3 ）其它方式：要约邀请竞价属于合法的竞价机制，转让方可将 要约邀请竞价结合于网络竞价、拍卖、招投标等竞价方式中，即为提 高竞价交易的参加率及成功率可在网络竞价、拍卖、招投标等竞价方 式中结合采取定向发出邀请文件的方式，并按照网络竞价、拍卖、招 投标等竞价方式的相关规则进行。资产转让需要采用其他竞价方式 的，可由本交易所根据资产交易项目特点，专项制订实施方案。 5.2 采用场内协议转让方式的基本规则 1）转让信息公告期满后，若只产生1 个符合条件的意向受让方， 可采取协议转让方式交易。 2 ）由本交易所组织交易双方按挂牌价与买方报价孰高原则直接 签约。 3 ）转让价格不得低于挂牌价格。 4 ）转让方在“资产转让公告” 中设置有交易保证金的，符合条件 的意向受让方应当在其按照“资产转让公告” 中规定的期限向本交易 所实际交纳了交易保证金后，方可与转让方签订资产转让的协议。超 过规定期限未完成交易保证金的交纳的，视为符合条件的意向受让方 放弃签约交易资格。 5 ）采用场内协议转让方式，交易双方最终签署的资产转让的协 议的文本与内容除应当按照转让价格填写于合同相应条款中之外，文 本与内容的其它部分均应当与作为“资产转让公告” 附件的拟签署资 产转让的协议的实质性内容完全一致。 5.3 网络竞价方式要则 1）本交易所是网络竞价的组织者，并为网络竞价提供交易平台 2 的相关服务，维护网络竞价活动的正常秩序。 2 ）接受委托的会员应当为委托方提供有关网络竞价的业务咨询、 文件制作、程序代理、操作培训等服务，并配合交易所执行相关规则， 协调处理在网络竞价过程中出现的相关问题。 3 ）已获得竞价资格的意向受让方或其所委托的会员应当妥善保 护其密码不被意外泄密，但任何一个凭密码方可进行的网络竞价报 价，均应当被视为由已获得竞价资格的意向受让方或其所委托的会员 所作出的有权报价和有效报价。 5.4 网络竞价方式的种类 1）本交易所规则及相关交易细则允许采用多种不同的网络竞价 方式组织进行网络竞价交易活动，包括： a ）网络竞价方式下的多次报价竞价方式 b ）网络竞价方式下的一次报价竞价方式 c ）网络竞价方式下的多轮次报价竞价方式 d ）网络竞价方式下的权重报价竞价方式 2 ）竞价方式应当由转让方选择，并应当将所选择的竞价方式以 书面方式通知本交易所，并应当在《资产转让公告》中公布。 5.5 网络竞价方式下的多次报价竞价方式的规则 1）合格竞价者应当预先办妥相关手续并在交易所规定的竞价时 间开始前通过身份验证，登录交易所网络竞价系统。 2 ）竞价时间段将区分为两部分。自由竞价时间段，自由竞价时 间段一般不应少于3 分钟。延时竞价时间段，每一个延时竞价时间段 3 的时间长度均应当相等，且一般不少于60 秒钟。本交易所有权并应 当根据竞价标的具体情况确定及安排自由竞价时间段的时间长度、延 时竞价时间段的时间长度。 自由竞价时间段与延时竞价时间段之间 不设置间隔时间。 3 ）在规定的竞价时间内，由合格竞价者自行报价。报价应当通 过网络竞价系统进行。 4 ）在规定的竞价时间内，每一名合格竞价者可以进行多次报价。 5 ）首次报价不得低于挂牌价，任何一个等于或者高于挂牌价的 报价均为有效