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第4章 金融机构 4.1 金融机构概述 4.2 基金公司 4.3 证券公司 4.4 保险公司 附录4A 受金融危机影响的金融机构 资金从贷方向借方流动有两个途径，一是借方通过金融市场直接融资，二是通过金融机构间接融资。 金融机构有三种类型：银行金融机构，证券金融机构，保险金融机构。这三类金融机构分别接受中国银行监督管理委员会、中国证券监督管理委员会和中国保险监督管理委员会的监管。中国人民银行制定金融政策，并且监督外汇市场和货币市场的运行。 4.1 金融机构概述 在中国大陆地区，金融机构分三类，银行金融机构，证券金融机构，保险金融机构。 4.1.1 银行金融机构 （1）商业银行 银行是指由中国人民银行批准成立的商业银行及其分支机构。中国大陆实行分业经营分业监管，商业银行只能从事存贷款业务，不能从事证券和保险业务。目前，中国大陆有5家国有控股银行：中国工商银行、中国建设银行、中国银行、中国农业银行和中国交通银行。有10家股份制银行，有110家城市商业银行。 （2）非银行金融机构 经中国人民银行批准，在中国大陆成立的非银行金融机构，包括：农村信用合作社、城市信用合作社、金融租赁公司、财务公司、信托投资公司、中国银联股份有限公司。 （3）外资金融机构 根据有关规定，经有关部门批准，在中国大陆成立的外商独资银行、外商银行分支机构、合资银行、独资财务公司、合资财务公司。外资金融机构必须遵守中国大陆的法律，接受银行监督管理委员会的监管。 4.1.2 证券金融机构 证券金融机构分证券机构和期货机构，均接受证券监督管理委员会的监管。 （1）证券机构 证券机构包括四种：上海和深圳证券交易所、上海和深圳证券登记结算公司、证券公司、投资基金管理公司。2009年底，中国大陆的证券公司有120多家，营业部有2680家 （2）期货机构 期货机构包括两种：期货交易所和期货经纪公司。期货交易所有三家：上海期货交易所、郑州期货交易所、大连期货交易所。 4.1.3 保险金融机构 中国大陆的保险机构分保险公司和保险中介公司两类。保险公司分人寿保险公司、财产保险公司和再保险公司。保险中介机构包括：保险经纪公司、保险代理机构和保险评估机构。2009年底，中国大陆有52家保险公司。 4.2共同基金 共同基金（mutual fund）是一种出售基金单位获得资金，并把这些资金投资于有价证券的投资公司。共同基金把投资收益分配给基金单位持有者。 4.2.1 共同基金概述 因为个人手中的资金较少，不能有效地分散投资，规避投资风险，促进了共同基金的发展。 2005年美国对冲基金数量占全球对冲基金的31%，开曼群岛占33%，维尔京群岛占11%，百慕大占8%，爱尔兰占3%，卢森堡占3%，巴哈马群岛占3%，其他占8%。 截止2010年9月，中国大陆共有基金公司60家。截止2009年底，基金公司共管理基金557家，其中封闭式基金26家，开放式基金531家。 表4-2 基金公司管理的基金数量（2010年9月18日） 序号 公司名称 成立日期 总数 开放式 封闭式 总份额 开放式总份额 封闭式总份额 净资产 （家） （家） （家）（亿份） （亿份） （亿份） （亿元） 1 南方基金 1998-03-06 25 23 2 1147.68 1097.68 50 1170.13 2 富国基金 1999-04-01 17 15 2 597.84 547.84 50 585.17 3 华夏基金 1998-04-09 27 25 2 1936.39 1886.39 50 2452.84 4 国泰基金 1999-03 21 19 2 1427.86 1377.86 50 1552.20 5 国泰基金 1998-03-05 22 20 2 510.49 460.49 50 477.20 6 大成基金 1999-04-12 19 16 3 996.10 899.36 96.74 867.40 7 博时基金 1998-07-13 20 17 3 1384.81 1329.81 55 1250.71 8