第六章营运资金的管理摘要.pptVIP

第六章　营运资金管理 第一节　营运资金的概念及组成 一、营运资金及营运资金管理 营运资金是公司流动资产减去流动负债的差额，营运资金管理包括：流动资产管理以达到流动性与收益性的统一，对流动负债的管理以保证负债结构合理。 主要讨论对四类流动资产的管理：现金、短期市场证券、应收账款、存货。 永久营运资金：是指公司日常需要的，不受企业销售季节波动影响的那部分营运资金。 临时营运资金：是指为了满足企业销售的季节性波动而额外需要的那部分营运资金。 二、营运资金的循环 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 三、营运资金的周转速度 （1）存货的周转速度：表示一批存货转变成销售收入所需要的平均天数。 存货的周转速度 =365÷存货周转率 = 365÷（销售成本/期末存货） 注：期末存货也可以用平均存货 （2）应收账款的周转速度：表示一批应收账款转变成现金所需要的平均天数。 应收账款周转速度 =365÷应收账款周转率 = 365÷（销售收入/期末应收账款） 注：期末应收账款也可改为平均应收账款 （3）应付账款的