我国商业银行信风险量化问题研究.pdfVIP

内容提要 信用风险是金融市场中最古老，也最重要的风险形式之一，它是现代银行业 所面临的主要风险。臼20世纪90年代以来，在全球范围内，各围银行都面临着 不断增加的信用风险，信用风险的量化已成为今后若干年内风险研究领域最具挑 战性的课题，论文全面系统地研究信用风险量化的理论和方法，试图通过这项研 究对国内在信贷风险量化管理研究方面提供一些参考，促进我国商业银行在该研 究实践领域缩短与国外的差距。 本文共分四部分。第一部分首先分析商业银行信贷风险量化研究的必要性， 并对信贷风险量化的含义和量化的基本方法作详细地介绍。第二部分论述国际银 行业信用风险量化的理论方法与实践，主要介绍了传统的和现代的量化方法，同 时，还对比研究了《巴塞尔协议》与新协议有关信用风险量化的内容。第三部分 较为全面地阐述了我国商业银行信贷风险量化的方法与实践，主要对我国商业银 行目前信贷风险量化过程中的信用评级与贷款五级分类进行了分析研究。第四部 分提出了完善我国商业银行信贷风险量化的思路，包括对目前的信用评级和贷款 五级分类的改革思路和进一步制度创新与技术创新的思路。 关键词：信贷风险量化 内部信用评级 五级分类 我国商业银行信贷风险量化问题研究 80年代以来，随着金融的全球化趋势即金融市场的波动性加剧，符I碣商、Ip银行刷 投资者受到了前所未有的信用风险的挑战。世界银行对全球银行业危{!)Ln9研究农IW，甘 致银行破产的主要原因就是信用风险。因此，国际金融界对信用风险的关注¨益加强， 如旨在加强信用风险管理的《巴塞尔协议》己在西方发达国家全面实施。信用风险评估 量化方法不断推陈出新，管理技术日臻完善，许多定量技术、支持工具和软件已付诸商 业应用。由于我国商业银行和金融市场尚处于新兴发展阶段，信用风险管理技术较为落 后，而且在新资本协议的即将出台、商业银行累积的信贷风险较大及加入WTO后匝临 着外资银行在管理技术上的激烈竞争，迫使我们必须加快银行改革的步伐和理论技术的 研究，保持与国际金融界风险管理的同步。本文即在借鉴西方发达国家和国际银行业信 贷风险的量化理论与实践基础上，结合我国商业银行当前运行状况来探讨我国商业银行 信贷风险量化的发展方向。 第一部分信贷风险量化研究的意义及其基本理论 一、信贷风险量化研究的必要性 银行信贷资产风险是当前我国商业银行所面l临的最大风险。银行吸收的存款到期必 须支付，这意味着存款是银行的硬负债。而银行发放的贷款却不一定按期收回，这表明 银行贷款是软资产。这种硬负债与软资产的不对称现象，构成了信用风险或者说信贷风 险，成为威胁银行安全，引发支付危机的源头。尤其是在我国的商业银行资产中，贷款 资产已占到80％以上，是我国商业银行最主要的盈利性资产，因此，信贷资产质量的 高低，信贷风险的大小直接关系到我国商业银行生存与发展。 前几年出现了不少的金融事件足以引起重视，例如，1998年2月24日-{】旧农利发 展信托投资公司由于经营严重违规，亏损巨大，被中央银行解散。同年6月，海l柯发腱 银行被央行宣布接管，原因是自身巨额的不良贷款是银行经营难以为继。近些年来，我 国商业银行又面临着较大的信贷风险，高比例的不良贷款极大的削弱了银行的流动性和 支付能力。 许多银行的倒闭从表面上看是因为流动性危机引起的，但究其实质，这是由大量的 无法收回的贷款呆91＆损失造成的。有资料分析表明1，在银行业的经营风险中，最重要 的影响因索是信刖风险(0．416)，其次是流动风险(O23)。在银j-Llk经营风险的41个 0924)、信用贷款比例(O 0582)、 影u向因素中，损失贷款比例(O 0624)、可疑贷款比例(O 剥同一客户贷款比例(O0484)等五大指标是最重要的影响因素，以上五方面的总权霞 为o261。而在银行业信用风险的影响因素中，损失贷款比例(0222)、信用贷款的比 例(015)、可疑贷款的比例(014)、对同一客户贷款的比例(0138)是最重要的影响 因素，四者的总权重达o65。在银行业信用风险中，信贷资产质量风险是其最重要的影 响因素(O54)，其次是信贷资产的集中度风险(0261)，再次才是信贷资产的保证度风 险(0198)。可见，信贷资产风险是银行业信用风险的重要因素。 因此，防范和化解信贷资产风险，治理不良资产