现金流量的分类、计算与功能(ppt31页)教案.pptVIP

* * * * 备考口径 * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * 第四讲 现金流量表 夏冬林 清华大学经济管理学院 现金流量的分类 经营活动现金流量 日常经营活动发生的现金收支，如买卖商品、支付工资、缴纳税金、支付日常活动的现金等 投资活动现金流量 购买或出售长期资产发生的现金收支，如购买固定资产、出售长期股权投资等 筹资活动现金流量 筹集资金发生的现金收支，如借款、发行股票等 几个特别项目的分类 利息收支 投资收益 分配股利 三者关系 利润表无此分类 关于投资的几个概念 对外投资 现金流量表中的投资活动 教材第一章的“投资” 宝钢的现金流量(万元) 2009年度 2008年度 2007年度 经营活动产生的现金流量净额 2,399,312 1,624,355 1,950,625 投资活动产生的现金流量净额 -1,749,247 -2,760,169 -2,230,937 筹资活动产生的现金流量净额 -794,209 270,373 163,622 汇率变动对现金及现金等价物的影响 -704 -18,251 9,515 现金及现金等价物净(减少)/增加额 -144,848 -883,692 -107,174 加：年初现金及现金等价物余额 627,256 1,510,949 1,618,123 年末现金及现金等价物余额 482,408 627,256 1,510,949 现金流量表格式(宝钢2009-2) 间接法 2009年度 2008年度 2007年度 净利润 609,520 660,109 1,342,263 加：资产减值准备/(转回) -63,510 589,387 81,045 固定资产及投资性房地产折旧 1,306,835 1,447,548 1,255,138 无形资产摊销 18,696 16,050 14,472 长期待摊费用摊销 2,530 2,537 1,631 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的净损失 34,202 32,391 -27,577 公允价值变动收益 10,740 -342 -2,781 财务费用 162,727 204,195 90,799 投资收益 -95,345 -67,717 -149,862 递延所得税资产的增加 71,117 -100,665 -10,694 递延所得税负债的增加 -25,324 17,052 2,631 存货的减少(减：增加) 687,406 -236,766 -853,474 经营性应收项目的减少(减：增加) -343,517 350,546 -435,047 经营性应付项目的增加 23,233 -1,289,970 586,928 经营活动产生的现金流量净额 2,399,312 1,624,355 1,950,625 现金流量的计算 收入 - 费用 = 利润 现金收入 - 现金支出 = 现金余额 ?应收账款 ?存货 ?应付帐款 收入现金收入 收入现金收入 营业成本购货 营业成本购货 折旧、摊销、减值 现金流量表的功能 反映企业现金的来源和用途 解释净利润与现金流量的差异 反映企业流动性 交易 年内发生的交易: (T5) 出售存货，成本600元，价款5,000，未收到。 (T6) 收到上笔交易的现金500元。 12/31/2005发生的交易： (T7) 支付债券本金1000元。 (T8) 记录债券发生的利息200元 (2000元的10%). (T9) 记录并支付应付票据的利息120元 (1500元的8%). (T10) 记录折旧费用500元. (T11) 出售设备获得现金1,800元。 (T12) 支付股利2,000元. 现金 +存货 + 应收账款 + 固定资产 累计折旧 = 应付票据 + 应付利息 + 应付债券 + 实收资本 + 留存收益 BB 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 T1 T2 T3 T4 T5 T6 T7 T8 T9 T10 T11 T12 EB 1,000 1,500 1,500 1,000 -1,000 5,000 5,000 Rev -600 COGS -600 -500 2,000 2,000 1,000 500 -1,000 -1,000 200 -200 Int exp -120 -120 Exp -500 dep exp 500 -1500 1,800 1,180 -500 -2,000 800 gain 400 0 4