利率市场化下银行的经营战略——以中国工商银行为例研究报告.ppt

利率市场化下银行的经营战略——以中国工商银行为例 姓名：刘芳 学号：201101050090 学院：经济管理学院 指导老师：尹洪霞 论文内容 一、我国利率市场化改革进程的历史回顾 二、利率市场化改革推进了中国工商银行业务的发展 三、利率市场化为中国工商银行带来的机遇与挑战 四、利率市场化下中国工商银行经营战略的调整思路 一、我国利率市场化改革进程的历史回顾 （一）中国利率市场化及其意义 1.利率市场化是金融体制改革和市场经济改革的必然要求 2.利率市场化是消除利率管制的弊端，优化资源配置效率的要求 3.利率市场化是实现世界经济一体化和金融自由化趋势的要求 （二）我国利率市场化改革进程的历史回顾 表1中国利率市场化的变革历程 （一）业务的种类、规模 二、利率市场化改革推进了中国工商银行业务的发展 图2 中国工商银行收益结构对比 图3 2011年汇丰银行与中国工商银行收益结构对比 （二）建立起合理的内部定价机制 实施利率市场化，可以使银行业根据自身特色经营模式，及时预测市场利率环境，针对不同的客户确定差别定价，选择高质高价、风险收益匹配等定价战术，创建出合理的内部定价机制。 （三）优化客户结构 中国工商银行兼顾信贷增量与存量、信贷和非信贷融资管理。本着以用好增量、盘活存量、优化结构、改善质量”的思路，积极改善信贷经营。 （四）进一步实现了金融创新 利改后，银行业金融产品的定价权由银行自己掌控，银行可按照客户的要求自主创新，设置各种利率，，银行在以利率为基础的产物创新上有更大的空间可以发挥，例如浮动利率存、贷款等。 三、利率市场化为中国工商银行带来的机遇与挑战 （一）工行面临的机遇 倒逼经营转型 优化商业银行的客户结构 （二）工行面临的挑战 使银行同业竞争加剧 对业务定价能力构成挑战 利率风险管理压力加大 四、利率市场化下中国工商银行经营战略的调整思路 （一）建立专门的从事利率风险管理的组织机构 （二）建立合理的定价机制 （三）提高利率风险管理人才储备 （四）建立科学的风险管理流程 （一）建立专门的从事利率风险管理的组织机构 银行需要对风险进行及时有效地防范与控制，主要从权利保护、数据库的建设以及模型建立等三个方面。通过有效的风险控制技术对利率风险作出衡量，从而降低利率风险的突发性。 （二）建立合理的定价机制 当前国际上基本以成本加成贷款定价模型、基准利率加点定价模型、客户盈利能力分析模型等这三种为主。中国工商银行需要完善自身的贷款定价方法和模型。可以以成本加成定价方法和基准利率加点定价方法为主确定基本价格，再以客户盈利分析方式为辅确定贷款的单笔最优定价。做到优势互补。从而使中国工商银行定价体系更加完善。 （三）提高利率风险管理人才储备 利率市场化变革的发展，使得银行利率定价更为自由，银行拥有定价权的同时，利率自由化所带来的风险也随之而来。为了及时的发现并规避风险，银行需要增加利率风险管理人才储备。 （四）建立科学的风险管理流程 中国工商银行要提高风险管理技术。使用内部评级法和资产组合管理等先进的风险度量和管理重要技术，总结出一套适合自己的风险管理技术，做好风险控制和风险管理工作。 1996.6 央行放开银行间同业拆借利率 1997.6 政府放了银行间债券回购利率 1998.8 国家开发银行在银行间债券市场首次进行了市场化发债 1998 改革贴现利率和再贴现利率生产机制：政策性金融债实行利率招标发行，扩大了金融机构对小企业的贷款利率最高上浮幅度 1999.10 国债发行开始采用市场招标形式 1999 对小企业贷款利率的最高上浮30%的规定扩大到所有中型企业；实现国债在银行间债券市场利率招标发行；对保险公司3,000万元以上、5年期以上的大额定期存款，实行保险公司与商业银行双方协商利率的办法 2000.9 放开了外币贷款利率，有金融机构自行确定各种外币贷款利率及其结息方式；对300万美元以上的大额外币存款利率由金融机构与客户协商确定 2002.3 统一中外资金金融机构外币利率管理政策 2003.7 放开了英镑、瑞士法郎和加拿大的外币小额存款利率管理，由商业银行自主确定 2003.11 对美元、日元和欧元的小额存款利率实行上限管理 2004.1 商业银行、诚信社贷款利率浮动区间上限扩大到贷款基准利率的2倍，金融机构贷款利率的浮动区间下限保持为贷款基准利率的0.9倍不变 2004.10 不在设定金融机构人民币贷款利率上限及存款利率上限 2005.9 商业银行被允许决定除定期和活期存款外的6种存款的利息定价权 2006.8 将商业性各人住房贷款利率浮动范围扩大至基准利率的0.85倍 2008.10 将商业性个人住房贷款利率下限扩大到基准利率的0.7倍 2012 自2012年6月