第8章投资银行管理20101026解说.ppt

投资银行管理 经管系 贺丽丽 投资银行的管理 内部管理—组织结构管理、风险管理、创新管理、人力资源管理 外部管理—投资银行业监管 投资银行的监管 监管---监督管理 监督---一般性照看、主管或检查 管理---决定、确定或控制；依一定规则、方法或确立的模式进行调整；依规则或限制进行指导；受管理性原则或法律的管辖。 监督管理是一系列制约措施的集合。 市场的自我调节 市场失灵 集中型监管模式 国家通过制定专门的监管法律并设立全国性的监管机构来实现对投资银行业的监管 特点是有一套较为完备的专门法律监管投行业务活动；有权威的监管在全国范围内对投行实施监管。 典型代表：美国、韩国、日本、巴西 自律型监管模式 国家除了某些必要的立法之外，较少干预投资银行业，监管主要通过自律组织和投资银行自己来进行。 特点是通常没有专门规范投资银行业的法律法规，而是通过一些间接的法律来进行必要的法律调整；没有专门的政府监管机构，由自律组织和投行进行自我管理。 典型代表：英国、新加坡、香港 综合型监管模式 集中型监管模式和自律型监管模式相结合的模式。 既强调政府机构集中监管，又注重行业自律，但在实践中有所侧重。 投资银行内部管理 创新管理 风险管理 组织架构管理 人力资源管理 过去，创新性并不是投资银行业的基本特征，那时对投资银行来说，成功的关键因素在于他们同 客户公司的经理层和董事会的关系，而