第三章投资银行组织、结构重点介绍.ppt

第三章投资银行组织结构 Contents 一、投资银行类型 一、投资银行类型 一、投资银行类型 二、投资银行的设立 二、投资银行设立 我国《证券法》第一百二十八条规定：“国务院证券监督管理机构应当自受理证券公司设立申请之日起六个月内，依照法定条件和法定程序并根据审慎监管原则进行审查，作出批准或者不予批准的决定，并通知申请人；不予批准的，应当说明理由。证券公司设立申请获得批准的，申请人应当在规定的期限内向公司登记机关申请设立登记，领取营业执照。证券公司应当自领取营业执照之日起十五日内，向国务院证券监督管理机构申请经营证券业务许可证。未取得经营证券业务许可证，证券公司不得经营证券业务。” 二、投资银行设立 证券公司的设立条件是：(1)有符合法律、行政法规规定的公司章程；(2)主要股东具有持续盈利能力，信誉良好，最近3年无重大违法违规记录，净资产不低于2亿元人民币；(3)有符合法律规定的注册资本；(4)董事、监事、高级管理人员具备任职资格，从业人员具备证券从业资格；(5)有完善的风险管理与内部控制制度；(6)有合格的经营场所和业务；(7)法律、行政法规规定的和国务院批准的证监会规定的其他条件。 券商主导的投资银行：“大和模式” 商业银行主导的投资银行：“花旗模式” 三、投资银行组织形态 合伙制的特点 公司制的优点 投资银行组织形态演变的原因： 1.投资银行对资本金的需求增大。 2.