债项评级框架、评级过程体系.pptx

债项评级框架、评级过程体系介绍;目 录;一、我行债项评级体系的框架;我行债项评级的框架;我行债项评级的定义;债项评级的意义;债项评级体系的功能;;如何预测LGD?;债项评级建设的目标;债项评级与客户评级的区别;1.债项 2.违约 3.违约概率PD 4.风险敞口（EAD） 5.剩余期限（M） 6.损失 7.违约损失率LGD：LGD=损失/EAD=1－回收率 ;债项：单笔信贷业务；在我行对应为合同。 本次投产的非零售业务债项评级包括法人客户在我行开办的法人客户贷款、法人账户透支、营运资金循环贷款、担保类表外信贷业务、承诺类表外信贷业务、表外业务垫款等各类信贷业务，暂不包括福费庭、进出口保理、网上保付、贴现、委托贷款、外汇转贷款。 非零售业务债项根据业务品种风险特性的差异分为流动资金类、项目贷款类和贸易融资及其他类。 ;流动资金类债项;1.垫款作为流动资金贷款的一种； 2.垫款业务与原业务余额相独立，视为两笔业务，分别按比例承接原业务的担保合同。 ;项目类;贸易融资类;2.违约 3.违约概率PD;2.违约 3.违约概率PD;4.EAD的定义;影响EAD的关键因素—产品类别和信用等级;监管建议的CCF;各表外业务CCF设定;各表外业务CCF设定;确定EAD;５.债项期限M;债项期限M的特殊处理;债项期限M的特殊处理;6.损失的定义;7.LGD的定义;二、债项评级过程;（一）预测抵（质）押物（权）覆盖风险敞口的回收 （二）预测保证覆盖风险敞口的回收 （三) 预测信用覆盖风险敞口的回收 （四）定性调整预期回收 （五）计算违约损失率，映射债项等级;1、判断当前业务是否低风险的标志，如果是低风险的话，则直接返回LGD为0，否则进入后续步骤。 2、计算预期可回收金额： （1）计算担保方式为抵押、质押的预期可回收金额 （2）计算担保方式为保证的预期可回收金额 （3）计算担保方式为信用的预期可回收金额 3、计算该笔合同下的债项预期总回收金额： 债项预期总回收金额＝担保方式为抵押、质押的预期可回收金额＋担保方式为保证的预期可回收金额＋担保方式为信用的预期可回收金额 4、计算债项风险调整系数 5、计算债项预期回收率： 债项预期回收率＝ 6、该笔债项违约损失率（LGD）=MAX(1-债项预期回收率，非低风险违约损失率最小值） 非低风险违约损失率最小值 为全系统的一个全局参数。 7、根据本笔债项计算得到LGD后，映射到债项评级主标尺，得到该笔债项对应债项等级下的修正后的平均LGD。 ;;;(一)抵（质）押物（权）覆盖风险敞口的回收;抵（质）押物（权）覆盖风险敞口的回收;抵（质）押物（权)覆盖EAD;例1（单个抵押物）： 甲企业1笔500万的流动资金贷款期限一年，由仓单质押，我行评估仓单下货物总价1000万（折率50%），担保金额500万，计算抵质押物覆盖风险敞口。 仓单抵质押物覆盖风险敞口 = min(债项风险敞口500万，抵质押担保合同金额500万，抵质押物可担保金额500万) = 500万;例2 （单个抵押物---敞口下降） ： 甲企业1笔500万的流动资金贷款期限一年，由仓单质押，我行评估仓单下货物总价1000万（折率50%），质押担保金额500万；半年后，合同余额为200万，计算抵质押物覆盖风险敞口。 答： 仓单抵质押物覆盖风险敞口 = min(债项风险敞口200万，抵质押担保合同金额500万，抵质押物可担保金额500万) = 200万 ;最高额抵质押合同下抵质押物（权)覆盖EAD（贷前）;最高额抵质押合同下抵质押物（权)覆盖EAD（贷后）;单个抵（质）押物（权）预期风险敞口回收率;抵（质）押物（权）分类表 —严格执行押品的管理、操作程序等管理规定； —定期估值。 注：如果签定最高额抵质押担保合同，C值需调整为分摊后的抵（质）押物（权）价值。; ;确定抵押品价值波动系数V;确定抵押品价值波动系数V;确定抵押品价值波动系数V;确定抵（质）押物（权）的预期回收率ERRC;我行历史抵（质）押物（权）回收率的测算;我行历史抵（质）押物（权）回收率的测算; 总行基于历史数据统计确定类型和地区组合下的历史平均回收率；根据历史平均回收率，并参考处置经验、抵押品变现市场，确定预期回收率。 ;例5（单个抵押物）： 甲企业1笔500万的流动资金贷款期限一年，由仓单质押，我行评估仓单下货物总价1000万，担保金额500万，计算来自抵质押物回收。;续上例 ： 甲企业1笔500万的流动资金贷款期限一年，由仓单质押，我行评估仓单下货物总价1000万（折率50%），质押担保金额500万，计算来自抵质押物的回收金额。 答： 仓单抵质押物价值：1000万； 仓单抵质押物价值波动系