求教模型方程式的阐释.docVIP

求教：模型方程式的阐释 一个模型由四个方程式组成，部分符号的含义不是很清楚，所以想请统计学基础强的 学长帮忙解释一下。谢谢！ The model of this section is a generalization of the unobserved components model in which the variances of the permanent and transitory disturbances evolve randomly over time, that is, an unobserved components model with stochastic volatility . In this model, logarithms of the variances of η and ε evolve as independent random walks. The model is, （本人说明：论文作者认为时点t的通货膨胀率取决于trend 和η这两部分） 我想请教的是：（1）对误差项η（ε）定义的是什么意思？ （2）表达什么意思？ 是正态分布吧？那I2是什么？ 3 以上4个方程式构成的模型，其整体含义能否简单地说明一下？ 经济时间序列（通货膨胀、股价、汇率等）通常具有异方差性，在折线图上表现出簇状，即一个大的波动可能会引起更大的波动，为了刻画这种现