2011年国际钢铁行业发展特点-形势严峻.docVIP

2011年国际钢铁行业发展特点形势严峻 2011年是全球经济动荡不安的一年。欧洲债务危机愈演愈烈，中国经济增长放缓、信贷紧缩，美国经济缓慢前行，各国钢铁行业也经历了艰难的一年。这一年，钢厂继续承受高产量、高成本、低需求、利润下滑的压力。为此，钢厂被迫从3、4季度开始减产，推迟或削减投资预算，但确保原料供应的矿产资源开发投资以及新技术新产品开发投资不减，新兴经济体市场也继续受到投资追捧。2012年对国际钢铁行业仍将面临严峻的挑战。全球经济减速，欧债危机等外围环境仍存在不确定性，迄今未看到能够提振钢铁需求的新一轮经济刺激计划。尽管目前铁矿石等原料价格较之前高位有所下跌，钢厂的成本压力缓解，但由于钢价下跌以及产量缩减，钢厂的盈利状况依然不容乐观。钢厂承受高成本、低需求及利润下滑压力受欧洲债务危机、日本大地震、泰国洪灾等影响，钢铁需求进一步恶化。尽管4季度原料成本压力有所缓解，但减产、钢价下跌以及仍在使用库存的高价原料，全球主要钢铁企业利润明显下滑甚至亏损，导致全年经营状况不理想。从2011年3、4季度开始，欧洲、亚洲一些大钢厂开始减产，国际精钢产量出现环比下滑，但北美钢厂的情况似乎要好。与2008年全球金融危机引发的钢需求下滑相比，钢铁企业对新一轮需求减少的应对能力大大提高。安赛乐米塔尔是全球率先采取减产措施的厂家。目前其位于欧洲的25座高炉仅开工17座，此外还暂停若干电炉。相比2008年金融危机期间，高炉的运行数量减少至11座，减产45%，产能利用率不足50%，后高炉运行数量逐步恢复到18座，后又减至15座，至2011年上半年产能利用率维持在78%。欧洲其它钢厂如德国蒂森克虏伯钢公司、意大利里瓦集团也跟随安赛乐米塔尔声称限产，蒂森克虏伯停产一座年产能125万吨的小高炉。随后，中国、日本等亚洲钢厂也加入减产行列。新日铁于2011年12月初关闭君津厂的2号高炉，下半财年粗钢减产总计105万吨降至1525万吨。JFE钢公司计划暂停一座高炉，2011年4季度粗钢产量将减30万吨。预计截止到2012年3月的本财政年度，日本国内粗钢产量很可能从上个财政年度的1.108亿吨降至不足1.07亿吨，降幅逾3%。不过，韩国浦项迄今未有减产计划。原料成本居高、钢价下跌及减产导致全球主要钢厂利润下滑。日本最大钢厂新日铁公司4季度净亏损890亿日元，2011年全年（1-12月份）亏损125.37亿日元，JFE全年净亏损达431.8亿日元。当然日本大地震、泰国洪灾以及日元持续升值也是日本钢厂出现亏损的主要原因。美国最大钢铁生产商美国钢铁公司4季度净亏损2.26亿美元，2011年全年亏损6800万美元。浦项虽4季度利润亦大幅下滑，但全年仍有不俗的表现，净利润为3300亿韩元，同比降13.6%。安赛乐米塔尔尚未公布4季度经营情况，但相信由于减产，4季度净利润亦将大幅缩减，1-3季度净利润为32.63亿美元。二、并购或联盟提升竞争力去年国际钢铁行业最大的合并案当属日本两大钢公司新日铁和住友金属工业公司合并计划获日本反垄断机构的通过，两家有望今年10月完成合并。新日铁和住友金属从去年2月份启动合并谈判到顺利通过，也反映出日本政府鼓励钢铁业并购的决心。两家公司合并后将产生全球第三大钢铁制造企业，粗钢年产量将达7000万吨，在亚洲以及巴西等新兴市场的地位明显增强。2008年全球金融危机、3月11日本大地震和海啸以及泰国洪灾，给日本钢铁企业造成重创。日元持续升值也对依赖出口的日本钢铁工业不利，日本钢厂只有通过整合资源，在技术、产品、销售网络上互相支持，实现降成本，共同应对日元升值，提高全球市场竞争力。两家公司到2015年实现成本降约1500亿日元。日本金属工业公司和日新制钢也有意合并，缔造出日本最大的不锈钢生产企业之一。面对日本国内不锈钢需求下滑，价格竞争激烈，这两家企业可能考虑通过合并以实现规模经济效应。印度、日本钢厂深化合作进展良好。双方充分利用各自的优势，实现互惠互利。一方面日本钢厂可提供先进的钢生产技术，帮助印度钢厂逐步扩大高附加值钢产品如高级汽车钢板的生产比例，很好地满足印度经济发展过程中对高端钢材的需求。同时，日本钢厂可通过汽车钢板的技术合作抢滩印度市场。印度钢铁管理局(SAIL)、塔塔钢铁公司均将与日本新日铁公司合作建厂，前者计划投资300-350亿卢比新建一家年产能25万吨的冷轧取向硅钢厂，后者投资230亿卢比在印度建一家汽车钢板厂。SAIL还与日本神户制钢签订了战略性广泛合作备忘录，范围涵盖了技术分享、项目投资以及其他领域，包括在西孟加拉邦建设一家年产能50万吨特钢厂。埃萨钢公司将与日本神户制钢正式签订合资协议，生产汽车钢板高附加值产品，为神户制钢打入印度汽车用钢市场奠定了基础。JSW与日本JFE达成汽车用钢生产协议。JFE将为京德勒提供汽车钢材的生产技