(本科)毕业论文_山西天健汽车集团下属8家4s店人民币4750万元固定资产回租赁项目调查报告.doc

山西天健汽车集团下属8家4S店 人民币4750万固定资产回租赁 项目调查报告 项目经理: 王皓亮 完成时间：2016年02月22日 授信客户: 山西天健汽车集团及其下属8家4S店 山西天健之星汽车销售服务有限公司（太原奔驰） 晋城天健之星汽车销售服务有限公司（晋城奔驰） 临汾嘉信汽车销售服务有限公司（临汾现代） 临汾天健英华汽车销售服务有限公司（临汾现代） 临汾天健弘毅汽车销售服务有限公司（临汾福特） 临汾天健博雅汽车销售服务有限公司（临汾上汽大众） 临汾天健致远汽车销售服务有限公司（临汾雪佛兰） 临汾天健国风汽车销售服务有限公司（临汾一汽大众） 授信品种: 4S门店固定资产作为标的进行售后回租赁 授信金额: 合计人民币4750万元 授信期限: 36个月 风险敞口：不超过人民币4275.00万元 担保措施: （1）山西天健汽车集团有限公司为全部8家实际承租人提供连带责任保证；（2）全部8家实际承租人交叉互保；（3）贺英奎（10%）、山西天健汽车集团有限公司（90%）各自持有的山西天健之星汽车销售服务有限公司合计100%股权对全部8家实际承租人债务提供股权质押担保；（4）实际控制人贺英奎对全部8家实际承租人债务提供个人连带责任保证；（5）临汾锦绣前程汽车销售有限公司位于临汾开发区河汾路北一块土地（使用权总面积6648.10平方米）与两处房产（建筑总面积2344.45平方米）抵押估值4506万元对全部8家实际承租人债务提供抵押担保 操作方式：拟同民生租赁开展合作，以联合租赁方式或者民生租赁独立作为出租人方式进行操作 项目合规性自检表 合规要求事项 自检内容 自检结论 集团经营历史7年以上，区域市场规模处于前三位 2002年企业成立 临汾地区市场占有率第一 合规 实际控制人具备10年以上从业经历，无不良经营历史 2002年从业，经营无负面信息 合规 集团合并销售规模不低于人民币12亿元，经营性现金流为正 8家承租人2015年合并收入15.47亿 合规 集团整体负债率还原数值原则不超过80%，对外担保不超过净资产40% 负债率不超过50% 未披露对外担保情况 合规 集团没有过多涉及其他行业 专注汽车销售，无主业外投资 合规 具备宝马、奔驰、奥迪或同等级中高端品牌的4S店 2家奔驰4S店 合规 取得厂家正式代理授权证书，必须为该品牌一级经销商 均可在公开信息中确认一级经销商 合规 全部4S店正式开业年限均大于1年，且具备一个完整年度的审计报告 均取得一个完整年度的审计报告 开业满足1年 合规 最近三年的年营业合并收入平均不低于人民币5亿元 平均年合并收入12.25亿 合规 月均合并维修收入不低于350万元 月均合并维修收入766万 合规 整体库存车辆周转率/年不低于3 存货周转月数3.09 合规 风险敞口上限不超过合并年度维修收入总额的50% 年度维修收入9193万 风险敞口4080万 合规 风险敞口不超过税前利润X融资年限 合并税前利润5615万*3年 合规 质押股权账面净值大于风险敞口1.5倍 股东权益7908万 合规 目 录 第一部分 项目基本情况 一、项目基本情况 二、现场考察人员 三、历史交易记录 第二部分 客户基本情况 一、客户概况 二、股权结构 三、实际控制人简介 第三部分 客户财务状况 一、重要科目分析 二、经营指标分析 三、财务总体评价 第四部分 投融资分析及还款来源分析 一、资金用途 二、投资活动评价 三、融资活动评价 四、还款能力分析 第五部分 项目风险分析 一、主要风险分析 二、风险防范措施 第六部分 调查报告结论 一、项目基本情况 1.1 项目基本情况 1. 项目来源：山西金租介绍 2. 承租人：山西天健之星汽车销售服务有限公司（太原奔驰）、晋城天健之星汽车销售服务有限公司（晋城奔驰）、临汾嘉信汽车销售服务有限公司（临汾现代）、临汾天健英华汽车销售服务有限公司（临汾现代）、临汾天健弘毅汽车销售服务有限公司（临汾福特）、临汾天健博雅汽车销售服务有限公司（临汾上汽大众）、临汾天健致远汽车销售服务有限公司（临汾雪佛兰）、临汾天健国风汽车销售服务有限公司（临汾一汽大众）共8家 3. 租赁金额：租金合计人民币5316.20万元 （实际合同融资敞口4275.00万元） 4. 租赁标的：承租人以其全部计入固定资产的有形动产、附属在不动产上的可分离辨识的有形动产、各项工程中可分离辨识的有形动产，合计租赁标的转让作价总额不超过人民币4750万元（签约前另行提供租赁物清单附件） 5、租赁方式：售后回租赁 6、融资用途：用于补充流动资金 7、担保条件： （1）山西天健汽车集团有限公司为全部8家实际承租人提供连带责任保证； （2）全部8家实际承租人交叉互保； （3）