2016-6-1财务分析习题集及参考答案.docVIP

第一章 财务分析基础 一、单项选择题 1、企业的经营者为了寻求经营管理情报而进行的分析属于（ ）。 A.内部分析B.外部分析C.流动性分析D.收益性分析 2、企业的财务分析往往是以（ ）））） 2004年 2003年 总资产产值率 产品销售率 销售利润率 总资产报酬率 80 98 30 23.52 82 94 22 16.96 总资产报酬率=总资产产值率×产品销售率×销售利润率 要求：分析各因素变动对总资产报酬率的影响程度 第二章 企业资本分析 一、单项选择题 1、投资人或股东向企业投入的资金，属于（ ）。 A.负债资本 B.权益资本 C.短期资本 D.长期资本 2、短期资本是必须在短期内偿还的资金。资产负债表上的（ ）就属于短期资本。 A.权益资本 B.流动负债 C.流动资产 D.固定资产 3、（ ）资本是投入并运用于企业主要生产经营活动的资本。 A.对外投资 B.在建工程 C.生产设备 D.长期股权投资 4、下列哪项指标更能说明企业资本金的安全性（ ）。 A.权益资本构成比率 B.权益资本负债比率 C.资本金构成比率 D.资本金安全率 5、下列哪个项目不属于流动负债（ ）。 A.应付票据 B.应付账款 C.应付工资 D.应付债券 二、多项选择题 1、企业筹措的资金按其来源分为（ ）。 A.权益资本 B.负债资本 C.短期资本 D.长期资本 2、企业的资本根据还债期限的长短分为（ ）。 A.权益资本 B.负债资本 C.短期资本 D.长期资本 3、企业的资本从资本范围的角度可以分为（ ））720万元，平均收账期为60天，坏账损失为赊销额10％，年收账费用为5万元。该公司认为通过增加收账人员等措施，可以使平均收账期降为50天，坏账损失降为赊销额的7％。假定公司的资本成本率为6％，变动成本率50％。 要求：计算为使上述变更经济上合理，新增收账费用的上限。全年按360天计算。 6、某商店拟放弃现在经营的商品A，改为经营商品B，有关的数据如下： （1）A的年销售量3 600件，进货单价60元，售价100元，单位储存成本5元，一次订货成本250元。 （2）B的预计年销售量4 000件，进货单价500元，售价540元，单位储存成本10元，一次订货成本288元。 （3）该商店按经济订货量进货，假设需求均匀、销售无季节性变化。 （4）假设该商店投资所要求的报酬率为18％，不考虑所得税的影响。 要求：计算分析该商店应否调整经营的品种。（提示：要考虑资金占用的变化） 7、某公司是一个商业企业。由于目前的收账政策过于严厉，不利于扩大销售，且收账费用较高，该公司正在研究修改现行的收账政策。现有甲和乙两个放宽收账政策的备选方案，有关数据如下： 项目 现行收账政策 甲 乙 年销售额（万元） 2 400 2 600 2 700 年收账费用（万元） 40 20 10 所有账户的平均收账期 2个月 3个月 4个月 所有账户的坏账损失率 2％ 2.5％ 3％ 已知A公司的销售毛利率为20％，应收账款投资要求的最低报酬率为15％。坏账损失率是指预计年度坏账损失和销售额的百分比。假设不考虑所得税的影响。 要求：通过计算分析，回答应否改变现行的收账政策？应选择甲方案还是乙方案？ 8、某公司现在采用30天按发票金额付款的信用政策，拟将信用期放宽至60天，仍按发票金额付款即不给折扣，设等风险投资的最低报酬率为15％，其他有关资料如下： 信用期 项目 30天 60天 销售量（件） 100 000 120 000 销售额（元）单价5元 500 000 600 000 销售成本 变动成本（每件4元） 400 000 480 000 固定成本 50 000 50 000 毛利 50 000 70 000 可能发生的收账费用（元） 3 000 4 000 可能发生的坏账损失（元） 5 000 9 000 要求：分析企业是否应该改变信用期? 9、已知某公司与库存有关的信息如下： （1）年需求数量为30 000单位（假设每年360天） （2）购买价格每单位100元 （3）库存储存成本是商品买价的30％ （4）订货成本每次60元 （5）公司希望的安全储备量为750单位 （6）订货数量只能按100的倍数（四舍五入）确定 （7）订货至到货的时间为15天 要求： （1）计算最优经济订货量为多少？ （2）存货水平为多少时应补充订货？ （3）存货平均占用多少资金？ 10、某企业每月现金需要量为10万元，有价证券的月利率为1％，假定企业现金管理的相关总成本的控制