国华产险的启示产物保险公司的财务透明化问题.docVIP

国华产险的启示：产物保险公司的财务透明化问题 龙吟，非寿险精算师（FCAS） （中国 台湾） 一、引言 2005 年 11月18日上午，一群保险局官员与警察进入台北长安东路国华产险保险总公司与其全省各分公司，强制执行保险法第149 条。自此揭开了台湾产险业第一家被清算保险公司的序幕。起初，这看起来像是一件典型的因公司经营不善遭勒令停业的例子。但是之后又有了许多出人意料的发展：经过十个月之后，国华产险员工包括董事长等十五人，被台北地检署以伪造文书、违反商业会计法、证券交易法、洗钱防制法及保险法等罪嫌提起公诉。 就金钱上的伤害，这件案子对保险安定基金的影响超过10 亿新台币；对于业界所耗费的人力与资源更是无法单单以金钱来衡量。若当时与国华有关的合并与收购案成功的话，可能会造成对投资人无法承担的损害。 目前业界评估产险公司清偿能力的技术明显无法有效地评估出类似国华这样公司的财务问题。在保险局11月18日进驻国华时，中华信评给国华的信评为“twBB”（稍弱），展望为“稳定”。业界与金管会都知道该公司弱，只是没有人知道有多弱。 为此本研究主要探讨保险公司如何使其财报看起来比实际健全，以及目前相关的保险监理系统是否能正确的评估出业界的一些问题，并不针对国华产险或是国华产险涉及到的法律问题进行讨论。 二、保险公司如何让外界看起来比实际健全? ? 最终的答案不外乎两种方法：一是尽