我国影子银行监管问题探究.doc

我国影子银行监管问题 【摘要】“影子银行”是金融危机爆发之后的产物，在我国，它是游离于监管之外的一些机构和金融业务。由于其较高的内在脆弱性，它的发展是不能脱离传统银行的，由此可能引发严重的金融危机，尽管诸多学者连续不断地对影子银行进行分析、研究，但是，对影子银行的潜在风险的研究仍需要进一步加强，尤其是在金融业高度发展的今天。因此，必须加强我国影子银行的监管，趋利避害，充分利用影子银行的优势促进社会经济的繁荣发展。本文主要采用文献参考法、比较研究法和因果分析法等研究方法探讨我国影子银行在监管方面存在的一些问题，与此同时，笔者主要从我国影子银行的定义、类型及特征、我国影子银行发展现状、存在的问题及监管问题、国外影子银行的监管对我国的启示、最后，针对我国影子银行监管存在的问题提出建议等多角度、全方位进行展开论述以及研究。明确界定了我国影子银行内涵,分析了国内外影子银行的特点、区别和风险特征,论述了金融创新、风险和监管相关理论,为之后的研究与分析提供理论基础，与此同时客观评价影子银行的风险监管价值。望在深入分析我国影子银行风险监管现状与问题,结合我国国情,借鉴发达国家监管改革措施的基础上提出完善风险监管的对策建议。 第一部分为绪论主要阐释影子银行的研究背景、目的与意义以及研究的方法与内容。第二部分通过研读国外及国内有关影子银行的文献，联系目前的理论对于影子银行的概念与特点进行相对清晰的界定。第三部分主要对中国的影子银行发展现状以及存在的问题进行分析。第四部分通过借鉴美国、英国、欧盟发达国家及地区在治理影子银行方面的比较成功的经验，根据中国实际归纳出具有中国特色的影子银行监管启示。第五部分主要结合中国国情提出了影子银行监管方面切实可行的措施。第六部分主要对互联网金融产品——余额宝进行分析，并且针对其存在的问题提出了一些具有可能性的监管举措。 【关键词】影子银行；监管问题；措施  目录 【摘要】 1 1.绪论 3 1.1研究背景 3 1.2研究目的与意义 3 1.3研究方法与内容 4 1.4文献综述 4 2.影子银行相关理论概述 7 2.1定义 7 2.2产生原因 8 2.3特点 9 2.4运行机制 8 3.我国银子银行发展现状及存在问题 12 3.1我国影子银行发展现状 12 3.2存在问题 14 3.2.1监管力度不到位 14 3.2.2监管机构间缺乏配合 15 3.2.3监管模式阻碍金融创新 16 4.国外影子银行监管经验借鉴 16 4.1美国 16 4.2英国 17 4.3欧盟 18 4.4对我国的启示 19 5.加强我国银子银行监管的对策与建议 19 5.1加强金融体制改革 19 5.2扩大信息披露范围 21 5.3建立动态监测机制 21 6.针对互联网金融产品的监管建议——以余额宝为例 22 6.1互联网风险 22 6.2信用风险 22 6.3市场风险 23 7.结语 24 【参考文献】 25 1.绪论 1.1研究背景 当今金融行业成为促进我国经济发展的一股不容忽略的力量，鉴于金融行业的重要作用，迄今为止，已经有许多金融专家、学者对金融的相关问题进行了一定的研究，国内、国外的研究者都对国际金融行业的发展热忱关注。自从2008年美国次贷危机发生以来，对金融行业的研究就连续不断，主要是因为本次金融危机对世界经济的作用是空前的，引发的全球金融危机严重影响了全球经济的发展步伐，使一些国家陷入经济衰退的境地，尤其对于像我国这样的发展中国家来说，经济发展受到严重冲击，欧盟部分国家甚至面临破产危机，尽管各国都采取了相应的解决办法和恢复措施，但是，危机给经济发展带来的重大破坏性影响将在相当长的时间内存在。对于要直面解决次贷危机带来的后顾之忧，就不得不采取积极的措施来解决，由于影子银行具备灵活性高，资金来源渠道较多等等优势，这些优势是其他类型的银行无法比拟的，所以，影子银行在我国金融行业占据了一席之地，己经发展成为我国金融业的一个新的市场模式。[1]与此同时，影子银行的弊端是客观存在的，其本身具有较高的脆弱性，它的发展是不能脱离传统银行的，由此可能引发严重的金融系统性危机。[2]中国银行董事长、现任证监会主席肖钢在 2012 年的达沃斯论坛中就曾指出，“中国的影子银行很有可能成为未来几年里中国最大的金融风险存在。” 中国人民银行在2012年发布的报告中明确指出要“进一步强化宏观审慎监管，提高宏观调控的有效性。”[3]由此可以看出，以影子银行体系为研究对象、完善其监管系统已经成为防范影子银行本身蕴藏的金融风险、正确引导中国影子银行发展亟需解决的问题。 1.2研究目的与意义 影子银行已经发展为我国金融业的一个新的市场模式，从影子银行对我国金融发展的影响来看，是利弊共存的，虽然在2014年年初时，国务院办公厅下发了《关于加强影子银行