资产负债简析.ppt

一、资产负债、利润表简介 1、资产负债表 货币资金=库存现金+银行存款+备用金+其他货币资金 存货=原材料+库存商品+周转材料 资产总计=负债+所有者权益 2、利润表 利润总额=营业收入-营业成本-营业税金及附加-销售费用-管理费用-财务费用-资产减值准备+营业外收入-营业外支出 净利润=利润总额-所得税费用 毛利额=主营业务收入+其他业务收入-主营业务成本通过适当的方法，对相关数据进行分析、比较、研究，了解公司的资金状况，对公司的偿债能力、资本结构是否合理、流动资金充足性、获取现金和现金等价物的能力等现实状况做出判断，并据以预测公司未来现金流量，明确未来资金工作方向。 二、指标分析 1、偿债能力 （1）流动比率=流动资产合计/流动负债合计*100% 流动比率是衡量企业短期偿债能力的最通用比率，是衡量企业短期风险的指标，用来衡量企业流动资产在短期债务到期以前可以变为现金用于偿还负债的能力。 流动比率越高，说明资产的流动性越大，短期偿债能力越强，我们商业零售企业所需的流动资产往往要高于制造企业，因为在存货方面需要投入较大的的资金。 例：一家公司流动资产净额为200万元，流动负债为80万元，那么该公司的流动比率就是2.5（200/80）.也就是说该公司每1元的流动负债都有2.5元的流动资产相对应。 （2）资产负债率=（负债总额/资产总额*100%） 二、指标分析2、盈利能力 （1）主营业务利润率=主营业务利润/主营业务收入*100% 此指标标明企业每单位主营业务收入能带来多少主营业务利润，反映了企业主营业务的获利能力，是评价企业经营效益的主要指标，只有当公司主营业务突出，即主营业务利润率较高的情况下，才能在竞争中占据优势地位。 指标意义：该指标能够充分的反映出企业成本控制、费用管理、产品营销、经营策略等方面的不足与成绩。该指标越高，说明商品定价科学，产品附加值高，营销策略等当，主营业务市场竞争力强，发展潜力大，获利水平高。 （2）主营业务毛利率=主营业务毛利/主营业务收入*100% 二、指标分析 （3）成本费用率=利润总额/成本费用总额*100% 成本费用利润率是企业一定期间的利润总额与成本、费用总额的比率。成本费用利润率指标表明每付出1元成本费用可获得多少利润，体现了经营耗费所带来的经营成果。该项指标越高，利润就越大，反映企业的经济效益越好。 二、指标分析 3、营运能力 资产周转率=主营业务收入净额/平均资产总额*100% 资产周转率是考察企业资产运营效率的一项重要指标，体现了企业经营期间全部资产从投入到产出的流转速度，反映企业全部资产的管理质量和利用效率。通过该指标的对比分析，可以反映企业本年度以及前年度总资产的运营效率和变化，发现企业与同类企业在资产利用上的差距，促进企业挖掘潜力、积极创收、提高产品市场占有率、提高资产利用效率，一般情况下，该数值越高，表明企业总资产周转速度较快。销售能力越强，资产利用效率越高。 二、指标分析 4、发展能力 营业收入增长率=本年营业收入增长额/上年营业收入增长额*100% 营业收入增长率大于零，表明企业本年营业收入有所增长。该指标值越高，表明企业营业收入的增长速度越快，企业市场前景越好；营业收入增长率低说明企业产品营业收入在本期增长缓慢，市场开拓和客户反战情况差。 注意问题： （1）营业收入增长的效益型。 （2）营业收入增长的趋势. 三、资产质量分析： *为什么要进行资产质量分析？ 资产实际上代表了企业资金的占用，资产质量的高低能在一定程度上反映资本的安全，反映企业的变现能力、增值能力等，对资产质量的分析可以弥补指标分析的不足。 例如：不同流动资产的变现能力不同；同一类资产的变现能力不同；速动比率计算的粉饰作用。 三、资产质量分析 *不良资产主要集中在哪里？ 其他应收款、周转缓慢的存货、因显著亏损而严重贬值的投资、利用率不高且难以产生效益的固定资产、无明确对应关系的无形资产、待摊费用等。 ——不良资产的规模和结构直接反映了企业管理的质量。 资产负债、利润表简析董莹莹 目录 1 2 3资产负债、利润表简介指标分析 资产质量分析 1 偿债能力 盈利能力 营运能力 发展能力 2 3 4 二、指标分析 整体经营规模萎缩；变现闲置资产；产品结构调整…… 企业继续扩大再生产；闲置资产；产品结构调整，实施多样化竞争和发展策略…… 固定资产原价 对存货进行有效控制；经营活动萎缩；计提过高的减值准备…… 经营策略发生变化，产品经营结构发生变化；市场需求迅猛，存货正常增加；存货积压…… 存货 企业对本项占用控制严格；业务萎缩…… 被母公司、兄弟公司、子公司无效益占用（可能形成不良资产）；企业规模扩张较快…… 其他应收款 企业回款质量较高；业务萎缩…… 业务发展迅速；