p机构间私募产品报价与服务系统发行与转让规则(试行).docxVIP

机构间私募产品报价与服务系统发行与转让规则（试行）总则 为规范私募产品在机构间私募产品报价与服务系统（以下简称“报价系统”）的发行与转让，保护投资者合法权益，维护报价系统运行秩序，根据相关法律法规及《机构间私募产品报价与服务系统管理办法（试行）》（以下简称《管理办法》），制定本规则。 报价系统参与人（以下简称“参与人”）在报价系统开展私募产品的发行与转让活动，适用本规则。 参与人在报价系统发行、转让私募产品应当遵循公平自愿、诚实信用的原则。 在报价系统发行、转让私募产品，应当符合《管理办法》及《机构间私募产品报价与服务系统参与人管理规则（试行）》规定的参与人条件，开通相应业务权限，并在报价系统开立相关账户。 私募产品在报价系统发行、转让的，应当遵循法律法规关于私募产品持有人数量的规定。 报价系统接受报价与申报、进行匹配成交以及交易信息发布的时间为每周7天，全天24小时。 报价系统的结算开始时间为每个工作日的15:30。对于在每日15:30之后匹配成交的交易，报价系统在次一工作日15:30之后进行结算。报价系统可以根据私募产品的特殊要求，经参与人申请后提前对该私募产品进行结算。 私募产品在报价系统发行、转让的，应当在注册前在报价系统领取产品代码。按照相关规定在其他场所已领取产品代码的私募产品在报价系统发行、转让的，其产品代码体系与报价系统一致的，可以直接在报价系统使用；不一致的，应当在报价系统重新领取产品代码。 中证资本市场市场监测中心有限责任公司（以下简称“市场监测中心”）对私募产品在报价系统的发行与转让活动进行日常管理。发行第一节 一般规定 在报价系统发行私募产品的，应当由具有创设类或推荐类业务权限的参与人在报价系统填写发行注册表，并向特定参与人披露相关发行文件。报价系统为私募产品的发行提供意向发布、在线路演、在线协商等服务。在报价系统发行注册私募产品之前，参与人可以在报价系统向特定参与人定向推介和询价。参与人在报价系统定向推介和询价的，应当遵守法律法规以及报价系统相关规则，不得发布虚假信息。私募产品在报价系统发行可以采用定价及针对特定对象的簿记建档、招标等方式。参与人在发行注册时应当明确私募产品的发行方式。 参与人在发行注册时应当明确私募产品的发行期。发行结束后，私募产品达到发行条件的，参与人应当在发行期满之日起10个工作日内确认发行成功并向认购该私募产品的参与人披露本次发行结果、发行数量、发行总金额等信息。参与人可以在私募产品发行文件或认购协议中约定最低发行规模或发行失败的其他情形。约定发行失败情形的，参与人应当在私募产品发行文件或认购协议中约定退还认购资金的时间以及利息的计算方式。私募产品发行文件或认购协议未约定的，参与人应当自发行期结束之日起10个工作日内，向认购私募产品的参与人退还认购资金及按银行活期存款基准利率计算的利息。参与人应当在发行注册时明确其委托的登记结算机构。参与人在报价系统成功发行私募产品的，应当在发行成功后进行初始登记，并向认购私募产品的参与人披露初始登记信息。第二节 定价发行定价发行方式是指参与人以确定的发行价格在报价系统发行私募产品。参与人以定价方式在报价系统发行私募产品的，可以向报价系统全部或部分参与人定价发行私募产品，也可以在报价系统选择部分特定参与人进行协商，在确认认购意向后定向发行。参与人应当在发行注册时明确私募产品的发行价格、发行规模等发行要素，并在报价系统向参与人定向披露相关发行信息。参与人在报价系统认购私募产品，应当在发行期内发出认购申报。认购申报应当包括产品代码、产品名称、认购数量、认购金额、认购人信息等内容。参与人可以在认购申报发送登记结算机构之前撤销。参与人在发行注册时可以明确认购申报不可撤销，并在发行文件中予以说明。参与人以定价方式发行私募产品的，可以选择按照时间优先或比例配售等配售原则在报价系统进行认购配售，并在发行注册时明确私募产品的配售原则。第三节 簿记建档发行私募产品以簿记建档方式在报价系统向特定对象发行的，在发行人确定私募产品利率（价格）区间后，申购私募产品的参与人在报价系统发出申购申报，由簿记管理人记录申购利率（价格）及数量意愿，按约定的定价和配售原则及方式确定最终发行利率（价格），并进行配售。发行或承销私募产品的参与人作为簿记管理人，负责在报价系统进行簿记建档发行注册、按照约定进行发行配售以及对簿记建档过程中的重要事项的决策过程进行记录和说明并妥善保存等。簿记管理人应当是具有创设类或推荐类业务权限的参与人。簿记管理人应当在报价系统披露簿记建档发行方案，内容包括但不限于定价、配售的具体原则及方式。簿记管理人在发行注册时应当明确私募产品申购利率（价格）区间、单笔最低与最高申报份额、簿记开始及结束时间等内容。发行注册通过确认后，簿记管理人应当按照簿记建档发行方案中确