“网络理财”变线下敛财成“非法集资”高危区.docVIP

“网络理财”变线下敛财成“非法集资”高危区 　　记者采访发现，大量民间理财公司以“网络理财”“P2P理财”为名，在线下广布网点，吸收公众理财资金，发放高息贷款，赚取可观利差。一些龙头公司员工上万，网点遍布全国，每年放贷金额达数百亿元。这些线下理财公司正通过一种名为“债权转让”的方式规避法律监管，金额庞大、操作极不透明，极易演变为“非法集资”，值得警惕。 　　“网络理财”线下蔓延 　　近年来，以“P2P理财”“网络理财”为名但从事线下理财业务的民间理财公司在全国各地大量兴起，它们广布网点，“理财”金额庞大，用户数以万计。 　　在天津市津塔写字楼内的安信普惠天津分公司，工作人员周先生向记者介绍了多款其公司推出的“P2P理财产品”：5万元起投，15天年化收益率6%、1个月年化收益率7%、3个月年化收益率8%、6个月年化收益率9%、9个月年化收益率10%、1年及以上年化收益率13%。值得注意的是，与传统意义的“P2P理财”不同，这些产品均需在线下刷卡购买。 　　周先生表示，天津分公司虽成立不久，但很受客户欢迎，仅7月份就卖出了2000多万元的理财产品。全国各分公司加起来，每个月能吸收上亿元的理财资金，这些资金会以24%左右的年利率贷给资金需求方。周先生告诉记者，该公司从吸收理财资金到放贷均在线下进行，有专门的客户经理为理财方和贷款方进行服务。虽然法律上不允许“保本保息”，但公司设置了“本金保障计划”，即使放贷没能收回，也可以确保客户拿到公司承诺的收益。 　　在位于天津市和平区君隆广场的宜信公司天津分公司，工作人员向记者推荐了“月满盈”“季度丰”“双季丰”“月息通”“宜信宝”等多款“P2P理财产品”，按照投资金额和投资时间不同，年化收益也有所不同，其中“宜信宝”理财产品的年化收益率最高为13%。 　　该工作人员说，现在市面上各类理财公司非常多，13%的年化收益率在业内不是很有优势，但宜信公司是业内龙头，最值得信任。据介绍，仅在天津市区的营业部，宜信就有400多名员工在销售理财产品，全国各分公司加起来，平均每天能吸收1亿元左右的理财资金。这些理财资金，会通过遍布全国各地的贷款团队以20%到30%的年化利率贷给资金需求方。 　　在位于天津市市区某写字楼的桦栋财富天津分公司，工作人员热情地告诉记者，该公司推出了从“桦栋一号”到“桦栋五号”等多种“固定期限类理财产品”，年化收益率从8%到15%不等，可以“100%兑付客户本息”。该工作人员表示，该公司负责人“实力雄厚”，旗下除了这家理财公司还有多家类似公司，借贷两端的客户群都非常庞大。 　　利用“债权转让”规避法律监管 　　采访中记者发现，这些公司普遍通过一种名为“债权转让”的方式，规避了我国法律中禁止“非法集资”“非法吸收公众存款”的法律监管。 　　安信普惠工作人员周先生说，法律不允许企业先吸储后放贷，也不允许企业向企业放贷，但并不禁止个人转让自己的债权。安信普惠的模式是，公司法人代表张某先把自己的钱借给贷款人，签署债权债务合同，于是就享有了对贷款人的债权。随后安信普惠公司会把法人代表张某个人名下的这些债权打包重组，变成理财产品转让给理财人。 　　周先生向记者出示了一份7月份其经手的“债权转让协议”，其中列着18个借款人的姓名、身份证号码、转让债权价值等信息，其中借款人职业情况仅被简单分类为法人、公信、个体经营三种，借款人借款用途简单描述为扩大经营、装修、个人消费、购车等简单几类。协议下方的“转让人声明”显示，这组债权的受让人为该公司的法人代表张某。 　　周先生说，“为了分散投资者的风险”，每个理财人的理财资金都对应着至少十几个贷款人，每个贷款人贷到的资金也对应着大量的理财人。由于理财人与贷款人是“多对多”的关系，期限和金额都是错配的，理财人投资的理财资金具体对应哪些贷款人，每个月都会变动，因此在理财存续期内，公司每个月都会给理财人寄一份新的“债权转让协议”。同时，公司也会给贷款人寄一份通知，以尽通知义务。 　　在宜信公司和桦栋财富，工作人员分别向记者出示了格式和内容均与安信普惠公司类似的“债权转让协议”，只不过列表中所有债权的转让人变成了宜信公司的CEO唐某和桦栋财富的负责人张某某。这两家公司的工作人员表示，公司采用的同样是“债权转让”模式。 　　宜信公司工作人员表示，唐某资金实力雄厚，他个人会提前放款给需要借款的用户，再把获得的债权进行拆分组合，打包成类固定收益的产品，销售给投资理财客户。宜信出售的数以亿计的“P2P理财产品”，大部分是由唐某本人名下的债权转让而来的，并不触犯法律。 　　规模大、透明度低，放大了“非法集资”的风险 　　专家认为，相比于纯线上的“P2P贷款”，这些以“网络理财”为名的线下理财公司金额更庞大、用户更广泛、透明度低、操作复