货币基金横向比较讲解.ppt

* 易方达货币基金E 您的现金管家 by刘胤玮 易方达货币基金E之收益篇 易方达货币基金E之高效篇 T+0买入 T+0可卖可赎回 卖出T日可用 T+1日最快可取 赎回T+2日可用 “T+0”回转交易，现金管理更有效 近期大盘回调且伴随着巨幅震荡，现金管理的重要性已经被越来越多的投资者所认同。而易方达货币E份额自带的“T+0”属性更使其成为投资者得力的现金帮手 T日卖出股票→卖出所得资金T日可买入货币E份额……→T日交易时间内如发现股票投资机会可随时再次卖出货币E份额，所得资金于当日再买入股票。 T日卖出货币E份额→卖出所得资金T日能够买入股票。 T日买入货币E份额→ T日交易时间内如发现价格上涨可卖出货币E份额……→ T日交易时间内如发现货币E份额价格回落到合理区间可再买入E份额，如果当日价格出现上涨后可再次卖出…… 易方达货币E：用户体验 易方达货币市场基金E类份额在上海证券交易所申赎、上市交易 E类份额运作模式与上交所上市的华宝添益模式相同（总费用较华宝添益低0.01%） 交易操作 当日收益 份额可用 资金可用 资金可取 交易价格 买入 享受 T日可赎/可卖 - - 市价 申购 不享受 T+2 - - 固定价格100元/份 卖出 不享受 - 即时 T+1 市价 赎回 享受 - T+1到账 T+2可用 T+2 固定价格100元/份 套利：买入并赎回 享受 - T+1到账 T+2可用 T+2 收益：100元/份-市价 套利：卖出并申购 不享受 T+2 - - 收益：市价-100元/份 套利：日内买入并卖出 不享受 - 即时 T+1 收益：卖出价-买入价 易方达货币E:场内现金管理工具 效率高：“T+0”回转交易（当日可多次买入卖出套利），可申赎买卖，卖出即时资金可用，高效对接股票交易 操作易：通过股票账户就能参与，与买卖股票一样简单方便 收益好：与场外千亿货基连接，收益与场外份额相同，比同期活期利率更好的收益水准， 在平均收益和操作效率上同样优于隔夜回购 零费率：申赎免费，交易免手续费 流动性高：无申赎上限，引入做市商保障流动性 易方达货币基金E类份额基本信息 基金名称 易方达货币市场基金 基金简称 易货币 基金代码 交易代码511800 ； 申购代码511801 交易场所 上海证券交易所 业绩比较基准 税后活期存款利率(即活期存款利率×(1－利息税率)) 风险收益特征 高流动性、低风险。其预期风险和预期收益率低于股票型基金、混合型基金和债券型基金。 投资范围 现金； 剩余期限在397天以内（含397天）的债券（不包括可转换债券）； 1年以内（含1年）的银行定期存款、协议存款、大额存单； 期限在1年以内（含1年）的债券回购； 期限在1年以内（含1年）的中央银行票据； 中国证监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动性的货币市场工具。 收益分配政策 本基金按日计算并进行收益分配。收益分配方式为红利再投资，并免收再投资的费用；每日计算当日收益并分配。 常见问答 1、 E类份额需要开立什么账户？ 上海A股账户或封基账户。2、 E类份额申赎/交易代码 3、 易方达货币基金份额类别及费率? ? 类型 证券代码 申购、赎回 511801 买入、卖出 511800 份额类别 A类 B类 E类 基金代码 110006 110016 申赎代码：511801 买卖代码：511800 面值 1元 1元 100元 申购起点 1元 1000万元 1份（100元） 升降级规则 自动升降级 与场外份额不可相互转换，不能升降级 是否上市交易 否 否 是（上交所） 管理费（年） 0.33% 托管费（年） 0.10% 销售服务费（年） 0.25% 0.01% 0.25% 常见问答 4、 E类份额申赎、买卖起点 申购、赎回：1份（即100元） 买入、卖出：100份（即1万元左右） 5、 E类份额申购/买入后，份额何时可用？ T日申购，T+2日份额可赎回或卖出； T日买入，T日份额即可赎回或卖出。  6 、 E类份额赎回/卖出后，资金何时可用，何时可以取现？ T日赎回，T+2日可用，T+2日或T+3可取； T日卖出，T日可用，T+1日或T+2日可取。? 常见问答 7、 E类份额申购赎回，买入卖出收益起止时间？  T日申购，T+1日起开始享有收益；T日赎回，T+1日起开始不享有收益。 T日买入，T日享有收益；T日卖出，T日起不享有收益。说明：（1） T日买入，T日卖出，客户不享有T日货币基金收益。（2） T日买入，T日赎回，客户享有T日货币收益。（3） T日申购，T+2日卖出，客户享有T+1日货币基